Я ее освещал раз нцать. Все освещения в теме — статей я не писал по этому вопросу. Если кратко — амеро (или с другим названием) скорее всего будет введен в качестве валюты NAU, вероятность создания которого уже в 2010–2011 более чем высока ("Американский Аншлюс"). Но никакого отношения к дефолту он иметь не будет и не может по определению. Единственным методом управляемой расшивки финансовых проблем США является не отказ от своих финансовых обязательств, а гиперинфляция. Только так можно решить проблему $90 триллионов необеспеченных межсубъектных обязательств, по сравнению с которыми $4 триллиона внешнего госдолга — тьфу и растереть.
55. Золото
Значит так. Я все–таки еще раз объясню свою позицию по золоту. Я не против золота в принципе. Старожилы помнят, что в апреле–июне я даже советовал тем, кто очень уж сильно опасается за свои сбережения, пересидеть первую фазу глобального кризиса в золоте — я даже в прогнозе от 11 июля дал цифры, куда золото должно вырасти — $720–740. Выросло даже сильнее. Но тогда это самое золото можно было купить по $640–650. Таким образом, те кто брал его в мае или июне, вполне могут переждать в нем еще с пол–года, прежде чем продавать — они своих денег как минимум не потеряют.
Но вот когда сегодня людей пытаются пленить золотом по 770–800 — это безобразие. Для обывателя золото очень соблазнительный инструмент — он выглядит простым и понятным. Пошел, купил монетку, положил под подушку. С ним связано много легенд и мифов. И действительно кажется, что золото никогда не дешевело. Но это даже близко НЕ ТАК!
Рассказываю. В конце 1979 золото рвануло в космос, долетело до $840 (!!!), затем откатило к $640, потом снова прыгнуло к $720 и снова откатило к $640. И я готов голову заложить, что тогда все аналитики в один голос точно так же кричали через все журналы, газеты, по ТВ и радио — "Покупайте золото по $640 — это ваша последняя возможность! Скоро оно будет по $1000! США отказались обеспечивать свои доллары золотом, теперь вся бумага ничего не будет стоить, а золото будет только расти в разы! Покупайте золото по $640 — это очень дешево! Спасайте свои сбережения!". И люди кинулись покупать золото по "очень выгодной цене" $640 — ведь дешевле быть не может, а если и может, то ненадолго.
И что же случилось дальше? А дальше золото упало. И падало до 1985, достигнув $280, т. е. подешевев в 3 раза! Потом оно к концу 1987 подросло до $500 и снова упало. И следующие 20 лет болталось в диапазоне $250–400. И отметки $640 оно достигло только в 2006. Подчеркиваю — через 26 лет. "Ура!" — закричали аналитики — "Мы же говорили, что цена на золото восстановится рано или поздно!". Да, восстановилась. Только $640 в 1980 имели по меньшей мере такую же покупательную способность (по официальным инфляционным данным), как $1715 в 2006 и $1750 в 2007. Так что те, кто купил в 1980 золото по "дешевке" за $640 в лучшем случае потеряли 30%, если продали его через 7 лет, в худшем — 85%, а "оптимисты", додержавшие его до 2007 — примерно 65%. Про тех, кто покупал золото по $800 вообще умолчим — у них, наверное, самым популярным активом в следующие годы были револьверы с золотыми пулями для проветривания мозгов.
Вот вам и вечная ценность, не падающая в цене. И даже если сбудутся надежды гиперинфляционистов, доллар провалится и золото взлетит к $2500, то это будут совсем не те $2500 — на них можно будет купить столько же, сколько сегодня на $600. Так что те, кто покупал золото в 1979–1980 НИКОГДА не вернут даже ПОЛОВИНУ своих денег.
"А как же сами золотые трейдеры?", — спросит меня рядовой гражданин. — "Они–то закупаются золотом и по $800". Дорогой гражданин, отвечаю я. Это трейдеры. У них есть торговые планы. Уровни усреднения. Точки выхода с прибылями и убытками. Точки частичного переворота. У них есть стратегия управления риском. Тактика хеджирования. Да, возможно они купили сегодня по $800. Но когда золото слетит к $670, пробьет многолетнюю трендовую и просигнализирует разворот, они приготовятся и при коррекции к $770 продадут все свои запасы. Потеряют 4%. И отобьют их потом на другой операции. А дорогому гражданину, которому они советовали покупать по дешевке на $800, они всех этих "мелочей" рассказывать не будут. А если и расскажут, то походя, как мелочь, и в такой форме, что обыватель так и не поймет, продавать ему или где и когда продавать, если продавать. И будет этот гражданин 27 лет ждать следующего всплеска цен, чтобы вернуть хотя бы половину вложенного. И так и не дождется.
Вот и все, что я хотел сказать в пояснение своей текущей — крайне негативной позиции по золоту. Если вы думаете, что золото это понятный, надежный и безрисковый актив, в котором можно гарантированно сберечь свои деньги, то будьте уверены — как минимум половину денег вы уже навсегда потеряли с вероятностью 90%.
P.S. Вот полезная картинка. Называется — "Угадай, когда лохи 1979–80 вернут свои деньги":
http://en.wikipedia.org/wiki/Image:Gold price.png
Господа, остыньте. Никакого возвращения к "золотому стандарту" не будет и быть не может, это чушь. Золото давно уже котируется ЧЕРЕЗ другие финансовые инструменты и самостоятельной ценности не имеет, по крайней мере бОльшей, чем любые иные запасы сырья.
С таким же успехом можно расплачиваться никелем или титаном. И депонировать на счета вагоны чугуна.
Золото как товарный эквивалент для экономики ущербно по сути. Его количество КОНЕЧНО. Потому, увеличение товарного предложения по любой позиции, становится игрой с фиксированной конечной суммой. И триллион единиц товара будет стоить наличных в мире 50000 тонн золота, и сто триллионов — будет стоить столько же, не граммом больше. Нет его, этого грамма. И взять неоткуда.
В древних МЕЖГОСУДАРСТВЕННЫХ системах, это преодолевалось двумя способами — займами и грабежом. Если государство хотело развивать свой рынок и резко наращивать производство — оно брало займы. Займы в золоте, это золото вливалось в оборот (инвестровалось). Если имело возможность — просто грабило. По возможности чужих, но обычно своих, понижая капитализацию поголовья ради концентрации фондов.
В глобальной экономике — ВНЕШНЕГО золота нет. Потому, вся глобальная экономика должна будет вписываться в те тонны, которые есть. Со всем своим ростом, развитием и открытием новых рвынков. То есть — должна происходить постоянная корреляция (в сторону уменьшения) цены товаров, по отношению к весовой единце золота.
Никто не умеет работать в такой экономике, и никто не станет создавать такую экономику. А раз так, то золото больше НИКОГДА не станет ничем иным, кроме относительно редкого металла, удобного в хранении и дорогого. Но оно будет иметь рыночную стоимость такую же, как и бриллианты и алмазы. То есть — исключительно ДОГОВОРНУЮ. Ведь ни одна страна не накапливает национальные богатства в виде алмазов. Так как продать их можно только очень ограниченный объём, без угрозы обесценивания всей сокровищницы.
В то же время, продажа товаров постоянного спроса — приносит постоянный и всё возрастающий доход, и для обслуживания этого оборота нужны некие финансовые единицы, учитывающие соотношения характеристик товаров в их постоянно возрастающей массе.
Это может быть что угодно, только не золото.
Пока что, для мировой экономики, как ни противно — это бакс. Тот самый бакс, который постоянно допечатывают, дописывают, дорисовывают, махинируют, но который ПОКА позволяет худо–бедно Эфиопии продавать в США кофе, чтобы получить из США патроны, произведённые из Сомалийского никеля (условно). Так как Сомали Эфиопский кофе нафиг не нужен, а Эфиопии — Сомалийский никель.
Ладно, Третья мировая и Новая великая депрессия — еще куда ни шло, от них уже не отвертеться. Но еще одного захода на те же грабли человечество точно не переживет. Поэтому надо копать вглубь, искать главную проблему. А главных проблем две: то, что одни государства хотят жить за счет доходов других стран — колониализм, и то, что фабрики капитала хотят получить возможность стричь, и стричь максимально эффективно, как можно большую популяцию — глобальный либерализм.
Эти два явления взаимодополняющие и взаимоусиливающие. В результате, мы с каждый разом наблюдаем все более сильный резонанс, который выражается в стремительном росте перекосов, с одной стороны, в международной торговле, а с другой — в международных инвестициях. Привязка международный расчетов к золоту в этом смысле никак не решает проблему, что на практике доказано крахом Парижской валютной системы в 1918. Подумайте что предлагается — решить, в частности, проблему возникновения перекосов в международной торговле за счет договоренности о том, что вся торговля должна выражаться в золоте. Т. е. стремиться к созданию выгодных для себя перекосов странам, как они это делали последние несколько тысяч лет, никто не запрещает. А просто вводит некий примитивный ограничитель, который гипотетически может затруднить возникновение таких перекосов. Я надеюсь, всем понятно — Авантюрист
Нет, не забыл. А сознательно проигнорировал. Как бы мы ни пыжились, но сегодня, 29 октября 2007 г., абсолютным центром финансового могущества в сознании подавляющего большинства жителей планеты является объединенный Запад. И отказ Запада признавать золото за деньги уничтожит его цену везде. Даже если центробанки Китая и Индии скупят миллион тонн золота.
Неужели Вы думаете, что когда ФРС потребуется делегитимизировать золото, у него возникнут затруднения с поддержкой этого начинания теми же ЕЦБ, ЦБШ, БА и ЦБЯ? Ну и скажите мне по совести — где будет золото, когда ФРС, ЕЦБ, ЦБШ, БА и ЦБЯ в совместном заявлении от 14.03.2010 объявят об отмене поддержки золота, т. е. объявят о распродаже своих запасов, и полном отказе, в дальнейшем, покупать и принимать в оплату золото у других государств и финансовых институтов? А так, вероятнее всего и будет. Так что мои $150 — это еще оптимистично. Без гарантированной поддержки ведущих центробанков, каковая присутствует сегодня и присутствовала всегда, все индийские цыгане и арабские зубные техники могут отдыхать — все разговоры про