Но кто окажется этим спасителем? Естественно тот, кто может рисовать деньги в любых количествах. Тем не менее, я не думаю, что скупкой займется непосредственно ФРС или государство, на деньги ФРС. Вероятнее всего, будет отобрано несколько "достойных" банков, которые получат неограниченный сверхдешевый и сверхдлинный кредит от ФРС для выкупа любых активов. Вероятнее всего этот Клуб будет, в основном, укомплектован частными банками–учредители самого ФРС, т. е. фамильными центрами управления династических кланов Ротшильдов, Ворбургов, Рокфеллеров, Хариманов, Морганов и пр. Между ними и ФРС, то ими же самими, будет заключен пакт о целевом уровне обесценивания доллара, который необходим и достаточен для обновления экономики. При этом план управления ценой доллара позволит построить стратегию выкупа активов с наименьшими издержками.
А что Вы понимаете под банкротством? По большому счету у ФРС нет никаких финансовых обязательств ни перед кем. Как Вы себе представляете банкротство в таких условиях?
Поскольку к моим высказываниям вышеприведенная интерпретация имеет в лучшем случае косвенное отношение, то я не могу вразумительно ответить в рамках предлагаемой парадигмы обсуждения. В частности, я неоднократно говорил, что мировой кризис начинается именно сам по себе, под бесконечной тяжестью накопившихся системных деформаций в мировой экономике и до известной степени моделироваться может только сценарий его развития; что ФРС — это всего лишь один из десятков вполне заурядных технических инструментов в руках управляющей системы США, ничуть не более важный чем, например, SEC; и что лично для меня термин 1111 не имеет смысла, поскольку я всегда говорю об элите США, а не о дюжине банкиров, т. е. рассматриваю ситуацию как результат естественного стратегического управления процессом правящим классом, допуская его иерархичность, но не скатываясь в идеологию синархических, масонских, розенкрейцерских и пр. заговоров. Учитывая изложенное, для меня идея обанкротить ФРС не имеет ни малейшего смысла. Это примерно то же самое, что обанкротить Счетную Палату РФ. Ну обанкротили. И?
А что Вы хотите такого особенного прочитать? Существенное последствие будет только одно — начало перетока глобальных капиталов из комодов и прочих временных накопителей в американские монетарные инструменты и временная стабилизация финансовой системы США.
В Штатах же такое развитие событий подозревают единицы, а доверие к доллару безусловно. Для большей части американцев вопрос сейчас стоит совсем иначе. С одной стороны обесценивается вся их собственность — дома, акции, полученные по опциону, паи в ПИФах, даже автомобили, находятся под угрозой пенсионные страховки. Т. е. личное будущее финансовое благополучие разрушается на глазах. С другой стороны, становится все сложнее взять кредит, и, хуже того — все больше людей понимает, что они не могут себе больше позволить кредит. В результате, те расходы, которые они раньше покрывали наращиванием кредита сейчас придется оплачивать из заработанного, а самое неприятное — из заработанного отдавать уже взятые кредиты. А это просто колоссальные расходы для каждого домохозяйства. Наконец, все больше людей осознает, насколько шатко положение на рынке труда, и что их личные трудовые перспективы и зарплаты под большим вопросом. Конечно, в условиях роста цен на продукты питания и бензин люди могут немного подтариться самым необходимым. Но только полностью конченные дебилы побегут сейчас покупать дома, полноразмерные авто, а тем более говорящие унитазы и вешалки для запонок, с учетом приведенных выше соображений. В складывающихся условиях, любой более или менее вменяемый человек, даже американцец, постарается подстраховаться за счет увеличения накоплений, поэтому я полностью уверен в своем прогнозе о росте сбережений и совокупном сокращении потребительских расходов. Вероятнее всего мы сейчас увидим переток депозитов из одних банков в другие — произойдет концентрация вкладов в наиболее крупных банках за счет мелких. Что собственно и нужно финансовой элите.
Хроноскопист — Вы слишком абстрактно рассуждаете. Вот обычный американец — работает клерком у автодилера в Коламбусе. Получает $65K, которых ему в обрез хватает на содержание семьи и оплату учебы своих засранцев. На счету у него лежит $12K на черный день. Всяких кредитов на нем висит $115K, по которым нужно ежемесячно выплачивать $1100. Его перезаложенный дом в Оксфорде за год подешевел с $235K до $198K и продолжает дешеветь. Его нычка в инвестфонде подешевела за то же время с $8K до $6K и продолжает дешеветь. Впереди вполне определенно маячит сокращение в его автоцентре, потому что покупателей с каждым днем все меньше. И пр. и пр. И что, по–Вашему, он в этих условиях побежит тратить все свои $12K на горные лыжи, турбореактивную газонокосилку и атомную барбекюшницу? Вы б побежали?
Хроноскопист — я привел абсолютно реальный пример. Именно так и выглядит финансовое положение среднего американца, а не так, как Вам кажется. Уж я–то свои выводы делаю не на основе звонков теле–сюзи, а на основе реальных данных. Вот Вам анализ от Феда, по распределению собственности по доходным группам. Правда самые поздние данные там за 2004, но картина с тех пор радикально не поменялась: http://www.federalreserve.gov/pubs/feds/2006/200613/200613pap.pdf
Так вот, по состоянию на конец 2004, общий объем сбережений в деньгах 95% населения США составлял $1,390 млрд. Все прочие финансовые активы этих 95%, за исключением пенсионных страховок и страховок жизни, стоили $3,028 млрд. Их же совокупный долг, как я подробно разъяснил в своей статье про потребительские долги, в тот же период составлял $8,500 млрд. Т. е. объем долгов 95% населения США еще в 2004 превышал количество наличных сбережений в 6 с лишним раз, а прочих финансовых накоплений — почти в 3 раза. Если же взять не 95% населения в 2004, а 80% на конец 2007, после экспоненциального всплеска долгового тренда и вымывания наличных сбережений ипотечным пузырем, то соотношение получится ровно такое, какое я привел в самом начале — 10-ти кратная разница между долгами и наличными сбережениями, и 12–15 кратная — между долгами и прочими финансовыми активами. Вот это и есть типичный американец, а не визави Вашей Сюзи из зомбоящика. В Вашей классификации — маргинал. Точнее по Вашей методике оценки маргиналами является примерно 97% населения США. В принципе, я с Вами даже соглашусь — средний американец, после кризисной усушки, будет котироваться примерно так же, как наш бомж.
Никакой рассинхронизации нет. Вы просто очень слабо представляете, какие банки крупные, а какие нет, и чем они занимаются. Например, тот же самый национализированный Indymac — это мелочь, как бы СМИ ни раздували вокруг него шумиху. У него было всего $32 млрд. активов на $19 млрд. депозитов. Т. е. ни по объему депозитов, ни по размеру активов он не входил даже в топ 50. Вот Вам список крупнейших банков и просто сравните активы, скажем Wells Fargo или Wachovia Bank, с активами Indymac. Соотношение, как между Альфа–банком и Первым Гадюкинским Банком.
http://www.managingmoney.com/fdic_assets.php
| JPMorgan Chase Bank, National Association | $1,407,568,000 |
| Bank of America, National Association | $1,355,154,455 |
| Citibank, National Association | $1,292,503,000 |
| Wachovia Bank, National Association | $665,817,000 |
| Wells Fargo Bank, National Association | $486,886,000 |
| Washington Mutual Bank | $317,823,952 |
| U.S. Bank National Association | $237,269,315 |
| HSBC Bank USA, National Association | $188,284,200 |
| SunTrust Bank | $174,716,429 |
| FIA Card Services, National Association | $159,790,492 |
| National City Bank | $152,519,145 |
| State Street Bank and Trust Company | $147,472,027 |
| Regions Bank | $139,765,596 |
| Branch Banking and Trust Company | $131,915,915 |
| RBS Citizens, National Association | $130,820,181 |
| PNC Bank, National Association | $128,622,866 |
| The Bank of New York | $128,342,000 |
| Countrywide Bank, FSB | $121,412,048 |
| Capital One, National Association | $104,822,854 |
| Keybank National Association | $97,978,986 |
| Sovereign Bank | $81,906,412 |
| Citibank (South Dakota), N. A. | $79,347,462 |
| ING Bank, fsb | $78,064,701 |
| Chase Bank USA, National Association | $76,636,878 |
| LaSalle Bank National Association | $71,098,106 |
| The Northern Trust Company | $67,961,839 |
| Wachovia Mortgage, FSB | $67,911,515 |
| Comerica Bank | $66,967,229 |
| Manufacturers and Traders Trust Company | $65,263,266 |
| Fifth Third Bank | $64,564,486 |
| Merrill Lynch Bank USA | $63,002,659 |
| Bank of the West | $62,021,354 |
| Compass Bank | $59,930,556 |
| Union Bank of California, National Association | $57,412,535 |
| M&I Marshall and Ilsley Bank | $57,089,224 |
| The Huntington National Bank | $55,566,801 |
| Fifth Third Bank | $54,142,779 |
| E*TRADE Bank | $48,184,276 |
| Hudson City Savings Bank | $46,305,431 |
| Washington Mutual Bank FSB | $44,300,505 |
| TD Bank, National Association | $43,416,567 |
| Mellon Bank, National Association | $41,726,802 |
| Harris National Association | $41,430,553 |
| Morgan Stanley Bank |