олагает меньшую амортизацию и меньше других постоянных затрат на единицу продукции.
Затраты на капитальный, текущий и профилактический ремонт зависят от объема ремонтных работ, их сложности, степени изношенности основных фондов, стоимости запасных частей и ремонтных материалов, экономного их использования.
Сумма цеховых и общезаводских расходов в себестоимости единицы изделия УНР зависит от динамики общей суммы цеховых и общезаводских расходов НРобщ, суммы прямых затрат, которые являются базой распределения накладных БР, объема производства продукции ОВП :Анализ внереализационных финансовых результатов
К внереализационным финансовым результатам относятся:
1) прибыли и убытки прошлых лет, выявленные в отчетном году;
2) убытки от списания безнадежной дебиторской задолженности;
3) прибыли от сдачи в аренду основных средств и земли;
4) пени, штрафы и неустойки;
5) убытки от несчастных случаев и стихийных бедствий;
6) доходы по ценным бумагам;
7) доходы и убытки от валютных операций;
8) убытки от уценки готовой продукции и материальных запасов и т. д.
От вышеперечисленного зависит выполнение плана прибыли. При анализе рассматриваются состав, динамика, выполнение плана и факторы изменения суммы полученных убытков и прибыли по каждому источнику внереализационных результатов. Доход по акциям состоит из суммы дивиденда и прироста капитала, вложенного в бумагу при росте цены. Сумма дивиденда изменяется, исходя из количества акций и уровня дивиденда на одну акцию, определяемого уровнем рентабельности предприятия, его политикой, уровнем процентной ставки за кредит, налоговой и амортизационной политикой государства и пр.
При анализе доходов держателя акций рассматриваются динамика дивидендов, курс акций, чистая прибыль, приходящаяся на одну акцию, их динамика.
Доход от других ценных бумаг зависит от их стоимости и количества, уровня процентных ставок. Анализируя этот доход, изучают динамику и структуру доходов по каждому виду ценной бумаги, рассматривая влияние факторов на изменение их величины.
Доходы от сдачи в аренду зависят от количества сданных в аренду объектов или размера земельной площади и уровня арендной платы. Данный показатель сильно подвержен колебаниям инфляции в стране.
Убытки от выплаты штрафов связаны в основном с нарушением условий договоров с другими предприятиями. Анализируя это, рассматривают причины невыполнения обязательств.
Суммы полученных штрафов зависят не только от нарушения договорных обязательств, но и от ослабления финансового контроля в их отношении со стороны предприятия.
При анализе изучают каждый случай нарушений, а также проведение соответствующих санкций по этому вопросу.
Убыткам от списания невостребованной дебиторской задолженности подвержены в большей степени те предприятия, которые оставляют неразвитыми учет и контроль за состоянием расчетов. Такие убытки могут возникнуть и при банкротстве клиентов. О недостатках бухгалтерского учета также говорят прибыли (убытки) прошлых лет, выявленные в текущем году.
После анализа финансовых результатов рассматриваются варианты конкретных мероприятий, направленных на уменьшение убытков, увеличение прибыли и улучшение учета и контроля.
Анализ финансовых результатов от реализации продукции, работ, услуг
Анализируя результаты реализации, изучают динамику, выполнение плана прибыли от реализации продукции и определяют факторы изменения ее суммы. На величину прибыли воздействуют четыре фактора:
1) объем реализации продукции;
2) структура товарной продукции;
3) себестоимость;
4) уровень среднереализационных цен.
Объем реализации продукции так влияет на сумму прибыли увеличение объема продаж рентабельной продукции приводит к прямо пропорциональному увеличению прибыли. При увеличении объема продаж убыточной продукции происходит уменьшение суммы прибыли.
Структура продукции оказывает влияние на сумму прибыли. Сумма прибыли возрастает при увеличенном объеме реализации рентабельных видов продукции и уменьшается при большой доле реализации убыточной продукции.
Себестоимость продукции и прибыль обратно пропорциональны, так как снижение себестоимости продукции приводит к росту прибыли, а увеличение себестоимости – к снижению прибыли.
Уровень среднереализационных цен и прибыль прямо пропорциональны: при увеличении уровня цен сумма прибыли возрастает (и наоборот).
Изменения себестоимости за счет объема и структуры реализованной продукции видны при сравнении суммы плановой и условной прибыли, исчисленной исходя из фактического объема и ассортимента товаров и услуг.
Для расчета влияния объема продаж необходимо умножить плановую прибыль на процент перевыполнения (недовыполнения) плана по реализации продукции, исходя из плановой себестоимости или в натурально-условном исчислении, затем разделить на 100.
Исходя из этого, можно рассчитать влияние структурного фактора . Для этого нужно вычесть результат влияния объема продаж из себестоимости за счет объема и структуры.
Влияние изменения полной себестоимости на сумму прибыли видно при сравнении фактической суммы затрат и плановой, пересчитанной на фактический объем продаж.
Изменение суммы прибыли за счет отпускных цен на продукцию рассчитывается (при плановых ценах) как разность между фактической выручкой и условной выручкой. Результаты анализа можно получить при использовании способа цепной подстановки, последовательно заменяя плановую величину каждого факторного показателя фактической. Наряду с прибылью от реализации продукции анализу должно подвергаться выполнение плана и динамика прибыли от реализации отдельных видов продукции , величина которой зависит от следующих факторов:
1) объема продажи продукции V pп i ;
2) себестоимости Сi ;
3) среднереализационных цен Цi .
Факторная модель прибыли от реализации отдельных видов продукции имеет вид:
Анализ рентабельности предприятия
Эффективность работы предприятия, организации, учреждения, окупаемость затрат, доходность производственной, предпринимательской, инвестиционной деятельности характеризуются показателями рентабельности. Размер показателей рентабельности зависит от соотношения эффекта с наличными или использованными ресурсами, что отражает окончательные результаты хозяйствования более полно (по сравнению с прибылью).
Показатели рентабельности можно применять как инструмент в ценообразовании и инвестиционной политике, а также для оценки деятельности предприятия. Они рассчитываются на основе чистой прибыли, балансовой прибыли, прибыли от реализации.
Показатели рентабельности подразделяют на показатели, характеризующие:
1) окупаемость издержек производства и инвестиционных проектов;
2) прибыльность продаж;
3) доходность капитала и его частей.
Рентабельность производственной деятельности (окупаемость издержек) представляет собой отношение чистой прибыли ЧП либо валовой прибыли П РП к сумме затрат по реализационной продукции З РП:
Результат расчета показывает прибыль предприятия с каждого рубля, затраченного на производство и реализацию продукции. Такой показатель рассчитывают в целом по предприятию и по отдельным его подразделениям и видам продукции.
Окупаемость проектов инвестиций рассчитывается подобным образом. Для этого нужно полученную (ожидаемую) сумму прибыли от проекта разделить на сумму инвестиций в данный проект. С помощью показателей прибыльности продаж (оборота) выясняется эффективность предпринимательской деятельности, т. е. прибыль предприятия с каждого рубля продаж.
Рентабельность продаж рассчитывается как отношение прибыли от реализации продукции (либо чистой прибыли) к сумме полученной выручки В :Показатель рентабельности продаж нашел широкое применение в рыночной экономике и (так же, как окупаемость издержек) рассчитывается в целом по предприятию и по отдельным его подразделениям и видам продукции. Анализируя рентабельность (доходность) капитала и его частей, нужно уделить особое внимание динамике перечисленных показателей рентабельности, выполнению плана по их уровню и провести межхозяйственные сравнения с предприятиями-конкурентами. Рассчитать рентабельность капитала можно по следующей формуле: в числителе – балансовая, валовая или чистая прибыль, в знаменателе – среднегодовая стоимость всего инвестированного капитала KL или отдельных его частей (собственного, заемного, перманентного, основного, оборотного, производственного капиталов):
Анализ рентабельности производственной деятельности
Уровень рентабельности производственной деятельности (окупаемость затрат) по предприятию в целом может изменяться в соответствии с изменением структуры реализованной продукции, себестоимостью продукции, уровнем средних цен реализации.
Уровень окупаемости затрат можно рассчитать по формуле факторной модели:
где П – прибыль;
V рп – объем реализации продукции;
Цi – уровень среднереализационных цен;
УДi – структура реализованной продукции;
С i – себестоимость продукции;
З – затраты по реализованной продукции.
Факторный анализ рентабельности по каждому виду продукции производится при изучении изменений среднереализационных цен и себестоимости единицы продукции. Результаты расчетов покажут доходность продукции.
После факторного анализа рентабельности отдельных видов продукции следует тщательно рассмотреть причины изменения среднего уровня цен и рассчитать их влияние на уровень рентабельности способом пропорционального деления.
Факторный анализ рентабельности продаж