✓ информационные технологии (Information Technology): SMH;
✓ телекоммуникации (Communication Services): XTL;
✓ ЖКХ (Utilities): XLU;
✓ недвижимость (Real Estate): IYR1.
Знаю, у вас сразу возникнет вопрос: «Лана, на какие интересные ETF обратить внимание в каждом секторе?» Рассказываю, но с оговоркой, что данные по этим фондам актуальны на середину 2021 года. Для ориентира вам точно будет полезно!
Наиболее популярные ETF сектора информационных технологий:
♦ Technology Select Sector SPDR (XLK);
♦ Vanguard Information Tech ETF (VGT);
♦ DJ Internet Index Fund (FDN).
ETF сектора здравоохранения:
♦ Health Care Select Sector SPDR (XLV);
♦ Nasdaq Biotechnology ETF (IBB);
♦ Vanguard Health Care ETF (VHT).
Интересные ETF сектора товаров вторичной необходимости:
♦ Consumer Staples Select Sector SPDR (XLP);
♦ Consumer Staples AlphaDEX Fund (FXG);
♦ Vanguard Consumer Staples ETF (VDC).
ETF финансового сектора:
♦ Financial Select Sector SPDR Fund (XLF);
♦ Vanguard Financials ETF (VFH);
♦ SPDR S&P Bank ETF (KBE).
ETF сектора телекоммуникаций:
♦ Communication Services Select Sector SPDR (XLC);
♦ Vanguard Telecom ETF (VOX);
♦ iShares US Telecommunications ETF (IYZ).
Наиболее популярные ETF промышленного сектора:
♦ Industrial Select Sector SPDR (XLI);
♦ Vanguard Industrials ETF (VIS);
♦ iShares Transportation Average ETF (IYT).
Иллюстрация 6.5. Примеры ETF по отраслям
ETF сектора товаров первой необходимости:
♦ Consumer Staples Select Sector SPDR (XLP);
♦ Consumer Staples AlphaDEX Fund (FXG);
♦ Vanguard Consumer Staples ETF (VDC).
ETF сектора нефти и газа – Energy Select Sector SPDR (XLE).
♦ Можно посмотреть следующие ETF сектора материалы:
♦ Market Vectors TR Gold Miners (GDX);
♦ Materials Select Sector SPDR (XLB);
♦ iShares U.S. Home Construction ETF (ITB).
Иллюстрация 6.6. Примеры ETF по странам
3. ETF на облигации
Это ETF, в основе которых находятся государственные и корпоративные облигации разных стран.
4. ETF на товарные активы (ETC – Exchanged Traded Commodities)
Данные фонды состоят из какого-либо вида или группы товаров (золото, нефть, металлы и пр.). Например, уже знакомый нам SPDR Gold Shares (GLD).
5. ETF на фонды недвижимости (REIT (=Real Estate Investment Trust)
Важно отметить, что таких ETF нет в РФ.
ETF позволяет отыгрывать глобальные тренды на рынке за относительно невысокую комиссию, и экономит время инвестора, поскольку анализ фонда занимает гораздо меньше времени, чем анализ конкретной компании.
Кстати, в ETF бывают дивидендные компании. В этом случае вам придется внимательно изучать условия, поскольку дивы могут выплачиваться привычным способом пропорционально количеству акций внутри фонда и числу купленных акций самого ETF или же реинвестироваться. Вы уже знаете, что я придерживаюсь именно такой политики, но здесь за вас повторно вложат денежные средства управляющие фондом.
Пожалуй, это самое основное, что вам надо знать о ETF на старте. Читая мою книгу, запомните, что ETF – это не только важный защитный инструмент, но и отличный способ изучить рынок! Составы ETF можно использовать как подборку бумаг, объединенную по определенному критерию, для поиска новых инвестиционных возможностей.
Золото. Сколько брать?
Иллюстрация 6.7. Динамика индекса S&P 500 в период с февраля по март 2020 года. Источник: TradingView
Мы рассматриваем золото как защитный инструмент через ETF, которые позволяют вложить денежные средства без необходимости приобретать слитки физически. Фонд будет полностью повторять движение золота. В РФ наиболее популярный фонд – FXGD. В Америке можно рассмотреть GLD и IAU.
Посмотрим на индекс S&P 500 в период февраль – март 2020 года. Мы видим, что весь рынок падал – начался кризис.
Иллюстрация 6.8. Динамика цен на золото в период с февраля по март 2020 года. Источник: TradingView
Теперь посмотрим, как чувствовало себя золото в данный период времени.
По графику видно, что, когда рынок начал падать, золото также немного откатилось, однако в дальнейшем начало стремительно расти. При этом падение не было таким сильным, как у индекса S&P 500.
Иллюстрация 6.9. Динамика акций золотодобывающей компании Newmont в период с февраля по март 2020 года. Источник: TradingView
Защитным инструментом также будут считаться акции золотодобывающих компаний. В России к ним относятся «Полюс Золото», Polymetall, Newmont Goldcorp (NEM).
Также в западном рынке есть много «золотых» ETF. Если вы любите торговать на иностранных биржах, то вот самые топовые среди них:
1. Invesco DB Gold (DGL);
2. GraniteShares Gold (BAR);
3. Aberdeen Physical Swiss Gold (SGOL);
4. iShares Gold Trust (IAU);
5. SPDR Gold Shares (GLD).
У меня в долгосрочном американском портфеле есть небольшим объемом iShares Gold Trust.
Диверсификация
Мы подошли к важной теме, после которой у вас сложится полное понимание, как составлять сбалансированный портфель. При его формировании у многих возникает вопрос, почему нельзя приобрести ценные бумаги одной или нескольких известных крупных компаний и получать по ним доход.
Грамотный подход к формированию инвестиционного портфеля состоит в том, чтобы определить, что вы от него ждете, и сформировать цели.
Например, вы хотите активно трейдерить и, предположим, иметь 100 тысяч рублей в месяц и у вас есть депозит в один миллион рублей. Вы должны делать 10 % в месяц минимум, то есть 120 % годовых. Сразу скажу вам правду и опущу на землю: если трейдер делает столько процентов в год – это везение чистой воды. Обычно хороший, мощный трейдер делает 3–5 % в месяц, где-то 36 % в год. Тогда считаем заново. Чтобы иметь в месяц 100 тысяч рублей, ваш депозит должен быть четыре миллиона рублей. Обращаю ваше внимание еще раз! Вы для этого должны активно трейдерить, работать. А каждый вечер накануне торговой сессии делать домашнюю работу – отбирать те бумаги, которые, по вашему мнению, хорошо выстрелят и сработают по алгоритму. То есть днем пять часов активно торгуете и потом еще минимум четыре часа занимаетесь отбором бумаг. В начале книги я говорила, что трейдинг – это работа. Да, вы не привязаны к офису, дедлайнам, сотрудникам, но трудитесь активно!
Если вы хотите получить деньги здесь и сейчас – это трейдинг, которому надо учиться. И полноценная работа!
Итак, вы не должны терять здравый смысл, нужно понимать, что нельзя получить 100 % годовых и иметь нулевые риски в инвестировании. На сегодняшний день в России безрисковые инвестиции дают доходность 5–6 %. Поэтому правильнее использовать портфельное инвестирование, когда вы создаете золотую середину, стремясь получить максимальную прибыль при минимальном риске. Для этого необходимо использовать баланс различных активов. Облигации с относительно небольшой доходностью, но высокой защитой капитала, плюс акции и фонды, которые дают хорошую доходность.
В первую очередь смотрите на сохранность средств, а во вторую – на возможную доходность. Сложно получить высокую доходность, имея два-три актива, особенно, если вы новичок. Но и беспорядочно выбирая 20 и более активов, желаемый рост не получить.
Инвестиционный портфель – это инструмент, который выверен, сбалансирован и способен удовлетворять требования и поставленные задачи его владельца.
Риск инвестиционного портфеля
Основная задача диверсифицированного портфеля – это защита капитала. У любого ценного актива выделяют два главных риска.
1. Риск ценной бумаги. Примером такого риска может служить банкротство авиакомпании «Трансаэро». В результате банкротства произошел дефолт по облигациям, номинал облигации и купон не были выплачены, стоимость акций упала почти до нуля, и они были изъяты из обращения.
2. Риск рынка. В пример можно привести 2008 год, когда весь рынок упал примерно на 50–70 %. Это падение произошло во всем мире, пострадали акции всех компаний, исключений не было.
Риск ценной бумаги снижается за счет наличия качественных активов. Облигаций, по которым не будет дефолта или банкротства компании. Акций перспективных компаний, которые по фундаментальному анализу показывают рост в долгосрочной перспективе.
Собственно, диверсификация снижает риски за счет инвестирования не в один актив, а в несколько, в различные сектора экономики, а также в компании разных стран. Задачи диверсификации состоят в том, чтобы минимизировать риски инвестирования путем вложения средств в активы, которые не связаны между собой. Активы, которые имеют разную надежность, доходность, ликвидность.
Риск рынка снижается за счет включения в портфель государственных облигаций, облигаций крупных и устойчивых компаний. Доходность по ним не зависит от происходящего на рынке.
Большая часть инвестиционных портфелей формируется по следующим правилам:
1. Первая часть портфеля позволяет получить фиксированный, стабильный доход. Это могут быть облигации или акции с высокими дивидендами. Данная часть портфеля обеспечивает минимальную доходность и защиту капитала в случае падения рынка.
2. Вторая – более рисковая. Здесь стоит задача в получении доходности, максимального прироста капитала.
При достижении баланса в первой и второй части портфеля вы минимизируете риски и повысите общую доходность.
Доходность инвестиционного портфеля
При формировании консервативного портфеля главным критерием является защита первоначального капитала. Поэтому в портфеле будет большая доля облигаций. Примерно 90 %. И только 10 % необходимо выделить на акции.