Структура активов включает в себя пропорцию различных типов активов, которыми владеет компания, отраженная в балансе компании. Например, предприятия, производящие продукцию или представляющие государственный сектор экономики должны иметь большую долю основного капитала, в то время как компании, занимающиеся розничной торговлей, должны иметь большой оборотный капитал, как, например, список должников и товарно-материальные запасы. Структура активов компании помогает определить способ получения прибыли. Особое внимание при этом необходимо обращать на долговременные займы и краткосрочные долги.
Активы предприятия могут быть материальными, финансовыми и нематериальными.
К материальным активам предприятия относятся следующие группы активов:
• земля на праве собственности либо ином вещном праве;
• здания и сооружения производственного назначения;
• здания и сооружения непроизводственного назначения;
• административные здания;
• жилищные, детские, учебные, лечебные, оздоровительные и иные здания, относящиеся к социальной инфраструктуре;
• помещения различного назначения, находящиеся на балансе предприятия;
• производственное оборудование;
• движимое имущество непроизводственного назначения;
• запасы сырья, топлива, полуфабрикатов, готовой продукции;
• принадлежащие предприятию филиалы, дочерние компании.
К финансовым активам предприятия относят:
• денежные средства на расчетных, депозитных и иных банковских счетах;
• кассовую наличность;
• вклады, чеки, страховые полисы;
• вложения в ценные бумаги;
• обязательства других предприятий и организаций по выплате средств за поставленную продукцию, оказанные услуги;
• вложения в акции иных предприятий;
• паи или долевые участия в других предприятиях.
Нематериальные активы предприятия – это торговые марки, фирменные знаки, патенты, ноу-хау, другие виды интеллектуальной собственности, право на пользование ресурсами и т. д.
В бухгалтерском учете к нематериальным активам относят имущество организации, которое не имея вещественной формы, тем не менее имеет денежную оценку, может быть определено, приносит прибыль либо способствует этому и как правило используется в течение достаточно длительного периода времени.
В учете также различают активы, стоимость которых переносится на производство посредством начисления амортизации, это так называемые амортизируемые активы. К таким активам относят основные средства, различные вложения в материальные ценности и нематериальные активы. Сюда же можно включить и расходы на выполнение научно-исследовательских и опытно-конструкторских работ, расходы, связанные с геологическим изучением, разведкой и разработкой месторождений полезных ископаемых.
К внеоборотным активам традиционно относят активы предприятия, такие как основные средства, нематериальные активы, вложения в различные ценности и т. д. Критерием отнесения активов к внеоборотным служит срок из полезного использования, установленный на уровне 12 месяцев и дольше.
Предприятие вправе до определенного момента распоряжаться принадлежащими ей активами, учетом возможных условий, определяемых его собственниками. После прекращения деятельности организации путем ее ликвидации предприятие уже не вправе свободно заключать сделки с участием активов, за счет которых погашаются его долги. Задолженности предприятий как правило погашаются с учетом установленной законом очередности погашения обязательств. При проведении процедуры ликвидации предприятия все его активы подлежат оценке.
Оценка ликвидационной стоимости активов производится в случае прекращения предприятием свой деятельности в качестве самостоятельного хозяйствующего субъекта. Определяется по следующей формуле:
где Сл – ликвидационная стоимость активов предприятия; Ср – суммарная рыночная стоимость отдельных видов материальных и нематериальных активов предприятия; А – финансовые активы предприятия – краткосрочные и долгосрочные финансовые вложения; дебиторская задолженность; денежные активы; другие аналогичные активы; О – финансовые обязательства предприятия всех видов – долгосрочные и краткосрочные финансовые кредиты и займы; кредиторская задолженность на товары, работы, услуги; другие формы финансовых обязательств; Зл – затраты, связанные с ликвидацией активов предприятия.
Ликвидационная стоимость активов предприятия – минимальная рыночная цена, по которой они могут быть реализованы. Как правило, ликвидация предприятия сопровождается продажей его имущества в срочном порядке, а это требует от продавцов рассчитывать в процессе реализации активов на цены спроса, а не на их рыночную стоимость.
Совокупные денежные активы предприятия включают в себя:
• денежные средства на расчетном счете;
• денежные средства на текущем валютном счете;
• денежные средства в кассе.
Наличие денежные активы предприятия гарантирует постоянную платежеспособность предприятия.
В теории учета различают следующие методы оценки активов и обязательств:
• учет инфляционной составляющей;
• калькуляция;
• амортизация;
• оптимальные подходы к переоценке и отнесению возникшей разницы на финансовые результаты и на капитал организации.
Для формирования и проведения финансового учета важную роль играют рыночные оценки для активов, а дисконтированные – для обязательств. Такая методика как амортизации в теории бухгалтерского учета больше не исследуется. Не полностью изучены экономическая и финансовая составляющие амортизации, проведение учета амортизационного фонда, техника расчетов и т. д.
Искажения финансовой отчетности, сделанные преднамеренно приобретают все более распространенный характер и порой приводят к краху даже огромные предприятия. В целях финансового учета целесообразно сформировать отдельный план счетов, без излишней детализации счетов, с тем, чтобы каждый синтетический счет соответствовал бы определенной статье финансовой отчетности. Также требуется упростить проведение оценки по рыночной стоимости, и более широко использовать сальдовый метод учета активов для определения стоимости списанных в расходы текущего периода. Формирование простых и достоверных методов учета и оценки объектов незавершенного производства также необходимо.
Оценка амортизации всегда носит условный характер, значит, разработка и применение упрощенных и наиболее приближенных к действительности методов такой оценки будет очень кстати. Нужно также применять метод переоценки активов и обязательств для оценки капитала и финансовых результатов более широко.
В финансовом учете нужно полностью исключить калькуляцию себестоимости, обеспечить достоверный учет валовых расходов по элементам.
Главное, осознать настоятельную необходимость дальнейшего развития теории бухгалтерского учета в новых экономических условиях. Новый взгляд на теорию поможет совершенствовать бухгалтерский учет и отчетность на международном уровне.[8]
В мире применяются различные способы реализации нефункционирующих активов. В их числе более всего распространены аукционы (открытые и закрытые), «балковая» распродажа (распродажа целиком), секьюритизация активов и т. д.
Указанные способы реализации применяются для определенного имущества. Так, проведение «балковой» распродажи эффективно при сочетании малопривлекательных активов с активами высокого качества. Секьюритизация проводится, когда различные активы характеризуются стандартными качествами, т. е. они сходны по типу, сроку использования, правовому положению и другим признакам. Секьюритизация же направлена прежде всего на повышение ликвидности предприятия. При проведении ее предприятие реализует собственные активы трастовому фонду или другому специализированному учреждению, которые, в свою очередь, предлагают эмиссию ценных бумаг, обеспеченных этим имуществом, потенциальным инвесторам. Очень часто происходит, что такой путь оздоровления является самым эффективным для предприятия.
2.2.1. Запасы
При отражении материально-производственных запасов в учете в соответствии с требованиями международных стандартов применяются положения МСФО 2 «Материально-производственные запасы». Так, запасы отражаются либо по себестоимости, либо по рыночной цене за минусом затрат на их доработку и реализацию. При этом следует учитывать, что согласно ПБУ 5/01 «Учет материально-производственных запасов» себестоимость сравнивается с рыночной ценой без учета указанных расходов.
Например, к запасам следует относить номинальную и рыночную стоимость всего портфеля ценных бумаг, государственный долг, активы и обязательства предприятия (основные и оборотные средства, уставный и резервный фонды), банковский вклад и т. д. Можно отметить, что, запасы можно измерить только в конкретный момент времени, а вот их изменение – это поток, который следует оценивать уже за период.
Пример.
Если в момент t1 запас (рыночная стоимость) облигации составляет B1, а в момент t2 – В2, изменение запасов равно B1 – В2, и оно произошло за период Т = t1 – t2. Следовательно, изменение запасов следует понимать и измерять как поток, а уровень запасов – нет.
В бухгалтерском учете запасы представляют собой материальные ценности, которые находятся на складе предприятия.
По способам использования запасов различаются:
• запасы готовой продукции и товарно-материальные ценности, принятые на ответственное хранение;
• производственные запасы (материалы, комплектующие, животные на откорме; традиционно к этой же классификационной позиции относят и малоценные и быстроизнашивающиеся предметы).
Производственные запасы отражены на синтетических счетах по фактической стоимости их приобретения. Допускается отражение их по учетным ценам, в качестве которых используются плановая себестоимость приобретения (заготовления) и средние покупные цены. Определение фактической себестоимости материальных ресурсов, списываемых на производство, проводится следующими образами:
• по средней себестоимости;
• по себестоимости первых по времени закупок (метод ФИФО).
В России по хозяйственным операциям движения производственные запасы исчисляют НДС и налог на прибыль (на безвозмездно полученные производственные запасы).
Запасы готовой продукции – это такие изделия или полуфабрикаты, которые не подлежат переработке на конкретном предприятии.
В настоящее время применяются такие способы оценки готовой продукции, как:
• по фактической производственной себестоимости;
• по неполной (сокращенной) производственной себестоимости, исчисляемой по фактическим затратам без общехозяйственных расходов;
• по плановой производственной себестоимости;
• по свободным отпускным ценам и тарифам, увеличенным на сумму налога на добавленную стоимость;
• по оптовым ценам реализации;
• по свободным рыночным ценам.
Если в учете используются оптовые цены, плановая себестоимость и рыночные цены, то по окончании месяца необходимо исчислять отклонение фактической производственной себестоимости от стоимости продукции по учетным ценам для распространения этого отклонения на отгруженную (реализованную) продукцию и остаток на складе.
Соотношение запасов и продаж определено как отношение величины запасов к оборотам фирмы. Оно может быть использовано при сравнении степени конкурентоспособности фирмы с конкурентами из той же отрасли (чем это соотношение ниже, тем выше можно оценить конкурентоспособность).
В отличие от фиксированного, постоянного инвестирования товарно-материальные запасы находятся в постоянном движении. По мере того как воспроизводится производственный цикл, сырье опять покупается, превращается сначала в полуфабрикаты, затем в готовые изделия, затем окончательно продается.
Уровень инвестиций в товарно-материальные запасы, производящиеся компанией, будет зависеть от ее прогнозов о будущем спросе и о планах объема производства, а также от объема запасов, необходимых для того, чтобы подстраховать себя от невыполнения сроков поставок сырья и задержек производства при обслуживании клиентов, а также для покрытия непредвиденных обстоятельств. Довольно часто компании обнаруживают, что фактический уровень спроса отличается от их прогнозов. Если спрос ниже, чем ожидался, в компании накапливается запас нераспроданных товаров (непреднамеренные инвестиции в товарно-материальные запасы), а если спрос превосходит ожидаемый, запасы кончаются (непреднамеренный отток капитала из товарно-материальных запасов). Издержки на инвестиции в товарно-материальные запасы включают издержки на заказы и доставку, порчу и старение запаса, а также проценты на средства, инвестированные в запасы. Компании стараются уменьшить эти издержки при помощи определения экономичных количеств заказов и оптимального складирования.
При этом в стоимость запасов не принято включать издержки в связи с использованием складского здания, оборудования, материалов, если они не предназначены для непосредственной реализации.
Товарные запасы оцениваются исходя их данных о себестоимости произведенной продукции. Если же предприятие собственную продукцию и производит, и реализует, то оценке также подлежат затраты, которые связаны с доставкой товаров от места производства до складских помещений либо до мест, где будет производиться розничная торговля.
2.2.2. Основные средства
При подготовке отчетности, соответствующей международным стандартам (IFRS), особое внимание стоит уделить проблеме оценки и учета основных средств. Такая ситуация вызвана, в основном, высоким процентом содержания основных средств в составе активов большинства российских организаций. Балансовый отчет организации большей частью зависит от того, насколько правильно будут оценены основные средства. При учете основных средств, в соответствии с международными стандартами, применяют несколько стандартов, главный среди них – МСФО 16 «Основные средства» (IAS 16 «Property, Plant and Equipment»).
По МСФО 16 основные средства должны оцениваться исходя из исторической стоимости, этот метод заключается в том, что после признания в качестве актива объект основных средств должен учитываться как его первоначальная стоимость за вычетом накопленной амортизации и накопленных убытков от обесценения. Основные средства также могут учитываться по переоцененной стоимости. При использовании предприятием этого подхода, оно понесет дополнительные затраты на обязательную ежегодную переоценку основных средств, также оно будет обязано в любом случае исчислить стоимость основных средств и исходя из исторической стоимости, именно поэтому данный подход менее популярен среди российских организаций.
При первом использовании МСФО необходимо воспользоваться одним из шести необязательных исключений, предусмотренных стандартом МСФО 1 «Первое применение МСФО» (IFRS 1 «First Time Adoption of IFRS»). Данное исключение можно применять для некоторых видов нематериальных активов, при наличии достоверной переоценки, которая дает стоимость ОС, близкую к его балансовой стоимости по «историческому» подходу, а также к справедливой стоимости этих основных средств. При использовании исключений, заложенных в МСФО 1, стоимость основных средств можно принять в качестве предполагаемой (deemed) стоимости на дату переоценки. Для основных средств с началом использования МСФО нужно начать «новую жизнь», то есть определить срок оставшегося полезного использования, следовательно, и амортизационные отчисления и учитывать далее такие основные средства по «исторической» схеме, а именно, принять полученную предполагаемую стоимость за первоначальную стоимость основных средств. Эти основные средства в дальнейшем в балансе нужно учитывать по принципу: «первоначальная стоимость минус амортизация минус убытки от обесценения».
В результате таких действий организация сможет снизить затраты на ежегодную переоценку основных средств, а также показать основные средства по более близкой к истине стоимости, таким образом повысив чистые активы (это особенно важно при российских недооцененных активах). Исключение из прочих МСФО в отношении использования предполагаемой стоимости достаточно выгодно тем организациям, которые имеют старые недооцененные активы либо активы, данные по основным средствам которых являются утерянными или недостоверными.
Согласно МСФО 16 объект основных средств, который может признаваться в качестве актива, непременно должен быть оценен по его фактической стоимости.
Первоначальная оценка новоприобретенных основных средств осуществляется по фактической стоимости. Под фактической стоимостью понимается сумма уплаченных денежных средств, или эквивалентов денежных средств, или справедливая стоимость другого возмещения, переданная для приобретения данного актива на момент его сооружения либо приобретения.
Среди элементов фактической стоимости выделяют покупную цену, в том числе импортные пошлины и невозмещаемые налоги на покупку, а также любые прямые затраты на приведение актива в рабочее состояние, среди которых можно назвать:
• затраты на подготовку площадки;
• затраты на установку;
• первичные затраты на доставку и разгрузку;
• предполагаемая стоимость демонтажа и удаления актива и восстановления площадки в той степени, в которой она признается в качестве резерва согласно МСФО 37 «Резервы, условные обязательства и условные активы»;
• стоимость профессиональных услуг, таких, как работа архитекторов и инженеров.
Иные затраты, которые относятся к уже признанному объекту основных средств, должны увеличивать его балансовую стоимость, если организация скорее всего получит будущие экономические выгоды, превышающие первоначально исчисленные нормативные показатели существующего актива. В обязательном порядке все следующие затраты признаются расходами за тот период, в котором они понесены.
К приемам улучшений, которые могли бы увеличить балансовую стоимость основного средства, относятся:
• усовершенствование деталей и узлов машин которое приводит к значительному повышению качества выпускаемой продукции;
• модификация объекта ОС, которая увеличит срок его полезной службы и, возможно, повысит его мощность;
• внедрение новейших производственных процессов, которые могут обеспечить значительное сокращение ранее рассчитанных производственных затрат.
Под затратами по займамобычно понимаются процентные расходы, которые организация несет из-за получения займа. Учет займов по российским правилам определяется положением по бухгалтерскому учету «Учет займов и кредитов и затрат по их обслуживанию» ПБУ 15/01, которое утверждено приказом Минфина России от 2 августа 2001 г. № 60н, в международных стандартах учет займов определяется МСФО 23 «Затраты по займам». Российские разработчики ПБУ 15/01 попытались максимально приблизить его к МСФО 23.
По принципам основного порядка учета затраты по займам должны признаваться только в рамках того периода, в котором они были произведены, причем независимо от условий получения ссуды. По принципам допустимого альтернативного порядка учета затраты по займам должны признаваться расходами того периода, в котором они произведены. исключение здесь составляют затраты по займам, непосредственно относящиеся к приобретению, строительству или производству квалифицируемого актива, т. е. такого актива, подготовка которого к возможному использованию или продаже обязательно требует значительного времени, они (затраты) должны капитализироваться путем включения в стоимость данного актива. При этом ставкой капитализации в этой ситуации признается средневзвешенное значение затрат по займам применительно к займам организации, остающимся непогашенными в течение периода, за исключением ссуд, которые были получены на приобретение квалифицируемого актива. В ситуации, когда займы были получены в общих целях и использованы для приобретения квалифицируемого актива, сумма затрат по займам, которую возможно капитализировать, определяется (в соответствии с ПБУ 15/01) применением средневзвешенной ставки капитализации к затратам на данный актив.
Учетную политику организации, принятую для затрат по займам, также как и сумму затрат по займам, капитализированную в течение периода, и ставку капитализации, использованную для определения величины затрат по займам, приемлемых для капитализации, необходимо раскрывать в примечаниях (notes) к отчетности.
При риске обесценения основных средств, в соответствии с МСФО 36 «Обесценение активов» (IAS 36 «Impairment of Assets»), организация должна провести специальную процедуру – тест на обесценение для соблюдения принципа консерватизма.
Убыток обесценения, по МСФО 36, признается во всех случаях, когда балансовая стоимость актива превышает возмещаемую сумму. При этом, под возмещаемой суммой понимается наибольшее значение из чистой продажной цены и ценности использования. А под чистой продажной ценой – сумма, которую возможно получить от продажи актива при совершении сделки между хорошо осведомленными и желающими совершить такую операцию сторонами на общих условиях, с вычетом любых прямых затрат.
Пример.
Организация приобрела оборудование. При приобретении оборудования организация понесла затраты:
• покупная цена оборудования по прейскуранту поставщика – 10 000 дол.;
• торговая скидка, оговоренная в договоре – 500 дол.;
• затраты на доставку оборудования – 300 дол.;
• затраты на установку оборудования – 200 дол.;
• затраты на проверку надлежащей работы оборудования – 400 дол.;
• затраты на консультирование по настройке оборудования, оказанное поставщиком– 200 дол.;
• затраты на обслуживание оборудования – 500 дол.
Первоначальная стоимость оборудования составит:
10 400 дол. (10 000–500) + 300 + 200 + 400).
В том случае, если при постановке основных средств на учет организации, она дополнительно берет на себя обязательства в последствии провести его демонтаж, утилизацию, рекультивацию отработанных земель и.т.п., затраты на проведение таких работ могут быть включены в первоначальную стоимость основных средств. Эти обязательства могут возникать либо на момент приобретения данного объекта основных средств, либо вследствие его эксплуатации на протяжении определенного периода времени, за исключением случаев использования объектов основных средств для производства запасов в течение этого периода. Однако в некоторых случаях подобные затраты могут быть достаточно велики. В такой ситуации организация может заранее сформировать в этих целях резервы. Для чего применению подлежит МСФО 37 «Резервы, условные обязательства и условные активы», согласно которому резерв должен признаваться только тогда, когда:
• организация имеет текущее обязательство (юридическое или вытекающее из практики) в результате прошлых событий;
• существует вероятность, что выбытие ресурсов, заключающих в себе экономические выгоды, потребляются для погашения обязательств;
• может быть сделана надежная оценка суммы обязательства.
Если указанные резервы создаются по обязательствам, которые будут погашены в отдаленном будущем, при оценке величины резерва необходимо учитывать изменение стоимости денег с течением времени. В связи с этим сумму резерва нужно определять по дисконтированной стоимости будущего оттока денежных средств, необходимых для погашения обязательства.
Дисконтированная стоимость определяется по формуле:
где PV – дисконтированная стоимость (сумма резерва); FV – сумма предполагаемого погашения обязательства; i – годовая ставка дисконтирования; n – период дисконтирования, равный сроку полезного использования объекта основных средств.
Пример.
Организация осуществляет добычу гранита из принадлежащего ей карьера. Лицензионным соглашением предусмотрена рекультивация земельного участка после окончания разработки карьера. Для осуществления операций добычи гранита в декабре 2006 г. приобретено оборудование стоимостью 30 000 дол. Срок полезного использования оборудования равен пяти годам. Оценочная сумма расходов на рекультивацию карьера составляет 10 000 дол. Ставка дисконтирования для расчета величины резерва на дату признания установлена в размере 4 %. Расчет первоначальной стоимости оборудования для добычи гранита:
• прямые затраты на приобретение – 30 000 дол.;
• резерв расходов по рекультивации земельного участка по дисконтированной стоимости – 8 220 дол. 5;
• расчет: 10 000 х 1/(1 + 0,04);
• первоначальная стоимость оборудования – 38 220 дол. (30 000 + 8 220).
Если объекты приобретаются или создаются за счет заемных средств, то должны учитываться требования, установленные МСФО 23 «Затраты по займам», в соответствии с которым затраты по займам признаются расходами того периода, в котором они фактически были произведены, также расходы по займам включаются в стоимость самого приобретенного или создаваемого объекта.
Расходы по займам капитализируются только тогда, когда они относятся напрямую к приобретению или строительству актива и только в том случае, когда использование данного актива предполагает в будущем получение прибыли и затраты могут быть точно определены.
Капитализация затрат по использованию заемных средств как части первоначальной стоимости квалифицируемого актива должна начинаться в следующих случаях:
• когда возникли расходы по данному активу;
• когда возникли затраты по займам;
• когда началась работа, необходимая для подготовки актива для использования по назначению или к продаже.
Капитализация затрат по займам должна прекращаться, когда завершены практически все работы, необходимые для подготовки квалифицируемого актива по назначению или продаже.
В случае, когда объекты основных средств приобретаются на условиях отсрочки платежа на период, который превышает условия по кредитованию, то первоначальной стоимостью такого объекта будет являться цена в эквиваленте денежных средств на дату признания. А разница между первоначальной стоимостью и окончательной суммой всего платежа будет признаваться в качестве расходов на выплату процентов за период кредитования.
Пример.
Организация может приобрести оборудование за 10 000 дол. при условии единовременной оплаты или купить его на условиях отсрочки платежа сроком на 2 года за 12 000 дол. При условии приобретения оборудования в рассрочку разница в 2 000 дол. признается как расходы, и первоначальная стоимость оборудования составит 10 000 дол.
Если организация в ходе своей деятельности создает активы для продажи, то первоначальная стоимость актива, равна стоимости производства актива для продажи и определяется в соответствии с МСФО 2 «Запасы». Поэтому не включаются в первоначальную стоимость:
• любая внутренняя прибыль,
• сверхнормативные затраты сырья, труда или других ресурсов, имевшие место при создании актива своими силами.
Если объект основных средств был приобретен путем обмена, то его первоначальная стоимость может быть определена на основании справедливой стоимости, т. е. суммы, за которую можно приобрести аналогичный объект в обычных условиях рынка, характерных для данного момента времени.
Справедливой стоимостью:
• земельных участков и зданий, является их рыночная стоимость, определяемая профессиональными оценщиками;
• машин и оборудования обычно является их рыночная стоимость, определяемая путем оценки;
• исходя из будущих доходов от использования основных средств или их амортизированной восстановительной стоимости (при отсутствии данных о рыночной стоимости по причине специфического характера объекта основных средств или редкости сделок по продаже этих объектов).
Если организация может с высокой степенью достоверности определить справедливую стоимость полученного или переданного актива, то для определения первоначальной стоимости полученного актива используется справедливая стоимость переданного актива. Исключения составляют случаи, когда справедливая стоимость полученного актива представляется более очевидной.
Пример.
Организация обменивает 10 000 дол. (станок на здание), справедливая стоимость:
• переданного станка составляет 40 000 дол.;
• полученного здания 50 000 дол.
Первоначальная стоимость здания, полученного в обмен, составит 50 000 дол.
Если объект, приобретенный организацией, не может быть оценен по справедливой стоимости, тогда его первоначальная стоимость подлежит определению на основании балансовой стоимости актива – то есть той суммы, по которой объект отражается в балансе предприятия.
Когда же признается убыток от обесценения актива в соответствии с МСФО 36 «Обесценение активов», то балансовая стоимость будет составлять разницу между первоначальной стоимостью и суммой накопленного убытка от данного обесценения.
Балансовая стоимость основных средств уменьшается на сумму полученных правительственных субсидий в соответствии с МСФО 20 «Учет государственных субсидий и раскрытие информации о правительственной помощи».
Предусматривается два варианта отражения в учете и отчетности государственных субсидий, относящихся к объектам основных средств:
• путем отражений субсидий в качестве доходов будущих периодов, которые признаются доходами на систематической и целесообразной основе в течение срока полезного использования объекта основных средств;
• путем вычитания для получения балансовой стоимости основных средств.
Доход учитывается в течение срока полезного использования основных средств путем уменьшения величины начисляемой амортизации.
Пример.
Организация получила государственную субсидию в размере 100 000 дол. для осуществления инвестиционного проекта по приобретению оборудования. Оборудование приобретено на сумму 460 000 дол. в декабре 2006 г. Срок полезного использования оборудования составляет три года. Амортизация рассчитывается по методу равномерного начисления. Организация учитывает государственную субсидию путем вычета из балансовой стоимости активов. В этом случае первоначальная стоимость оборудования составит 360 000 дол. (460 000–100 000). Ежегодная сумма амортизационных отчислений по оборудованию составляет 120 000 дол. (360 000 / 3). Балансовая стоимость оборудования в отчетности по состоянию на 31 декабря 2007, 2008 и 2009 гг. составит:
на 31.12.2007 – 2 400 00 дол. (360 000–120 000);
на 31.12.2008 – 120 000 дол. (360 000–240 000);
на 31.12.2009 – 0 дол. (360 000–360 000).
Ликвидационная стоимость представляет собой сумму денежных средств, которую организация рассчитывает получить за актив при его выбытии по окончании срока его полезного использования, за вычетом затрат на его выбытие.
Стоит отметить, что на практике ликвидационная стоимость актива часто бывает незначительной и поэтому несущественна при вычислении амортизируемой суммы. Такая ситуация весьма характерна для большинства отраслей промышленности. К примеру, ликвидационная стоимость близка к нулю из-за того, что затраты на утилизацию отслуживших свой срок основных средств равны или близки к сумме денежных средств, которую организация планирует получить за актив при его выбытии. В этом случае целесообразным считается для целей начислять амортизацию на первоначальную стоимость объектов ОС без вычитания ликвидационной стоимости по МСФО. Данный факт необходимо отразить в учетной политике по МСФО.
Для определения ликвидационной стоимости определяют сумму, которую организация получила бы на текущий момент от реализации актива за вычетом предполагаемых затрат на выбытие, если бы данный актив уже достиг того возраста и состояния, в котором, как можно ожидать, он будет находиться в конце срока полезной службы.
Пример.
Организация приобрела автомобиль стоимостью 40 000 дол. В соответствии с расчетной оценкой установлен срок полезного использования автомобиля, равный четырем годам. Текущая рыночная цена на аналогичный автомобиль, бывший в эксплуатации в течение четырех лет, составляет 6 000 дол. Предполагаемые расходы на продажу автомобиля составляют 1 000 дол. Расчет ликвидационной стоимости автомобиля:
5 000 дол. (6 000 – 1 000).
Амортизируемая стоимость определяется как разница между первоначальной стоимостью актива (или другой суммой, отраженной вместо первоначальной стоимости) и ликвидационной стоимостью актива.
Пример.
Организация приобрела новый автомобиль стоимостью 40 000 дол. В соответствии с расчетной оценкой установлен срок полезного использования автомобиля, равный четырем годам. Ликвидационная стоимость автомобиля составляет 5 000 дол. Расчет амортизируемой стоимости и годовой суммы амортизации автомобиля: 35 000 дол. (40 000 – 5 000).
Годовая сумма амортизационных отчислений: 8 750 дол. (35 000 / 4).
Иногда ликвидационная стоимость актива не играет большой роли при определении амортизируемой стоимости, т. к. является незначительной. В случае, когда ликвидационная стоимость актива становится равна или превышает его балансовую стоимость, амортизационные отчисления по данному активу приравниваются к нулю.
Показатель возмещаемой суммы связан с корректировкой балансовой стоимости актива. Если в течение периода использования объекта происходит снижение его функциональной полезности в силу каких-либо факторов, то возникает необходимость корректировок.
В соответствии с МСФО 36 в процессе выявления признаков возможного обесценение актива, компания должна рассмотреть, как минимум, следующие факторы.
Внешние источники информации:
• в течение периода рыночная стоимость актива уменьшилась на существенно более значительную величину, чем можно было ожидать по прошествии времени или нормального использования;
• существенные изменения, имевшие отрицательные последствия для организации, произошли в течение периода или ожидаются в ближайшем будущем в технологических, рыночных, экономических или юридических условиях, в которых работает организация, или на рынке, для которого предназначен актив;
• в течение периода увеличились рыночные процентные ставки или другие рыночные показатели прибыльности инвестиций, и эти увеличения, вероятно, повлияют на ставку дисконта, которая используется при расчете ценности использования актива, и существенно уменьшат его возмещаемую сумму;
• балансовая стоимость чистых активов организации превышает ее рыночную капитализацию.
Внутренние источники информации:
• имеются доказательства устаревания или физического повреждения актива;
• существенные изменения, имевшие отрицательные последствия для организации, произошли в течение периода или ожидаются в ближайшем будущем в степени или способе текущего или предполагаемого использования актива. К числу таких изменений относятся: простой актива, планы прекращения или реструктуризации деятельности, в которой используется актив, планы реализации актива до наступления ранее предполагавшейся даты выбытия, а также пересмотр срока полезной службы актива – из неопределенного в ограниченный по времени.
Внутренняя отчетность показывает, что текущие или будущие результаты использования актива хуже прогнозируемых.
В том случае, если актив «отслужит свой век» в организации, его обычно можно реализовать. В России стоимость, которая может быть получена при продаже актива, не учитывается при начислении амортизации на этот актив.
Чистая продажная цена определяется как рыночная цена за вычетом расходов на продажу, она может быть определена даже в том случае, если актив не обращается на активном рынке.
Пример.
Организация имеет производственное оборудование. Активный рынок по данному виду оборудования отсутствует, поэтому для определения продажной стоимости объекта был приглашен профессиональный оценщик. По его расчетам, цена продажи может составить 108 450 дол.
Ориентировочные расходы, связанные с продажей:
• затраты на демонтаж – 1200 дол.,
• расходы на предпродажную подготовку (контрольные испытания, мелкий ремонт, покраска) – 3 000 дол.,
• комиссионное вознаграждение агентской фирме – 230 дол.,
• другие торговые расходы – 20 дол.
Расчет чистой продажной цены оборудования: 104 000 дол. (108 450 – 1 200 -3 000–230 – 20).
Убыток от обесценения это сумма, на которую балансовая стоимость актива или генерирующей единицы превышает его возмещаемую сумму. В свою очередь, возмещаемой суммой актива или генерирующей единицы является наибольшая из двух величин: его справедливая стоимость за вычетом затрат на продажу или ценность его использования.
Для активов, которые учитываются по себестоимости, убыток от обесценения признается в отчете о прибылях и убытках. Вместе с тем, он может быть учтен как уменьшение от переоценки. Это касается активов, которые учитываются по переоцененной величине. При учете основных средств по переоцененной стоимости, когда затраты на выбытие слишком велики, необходимо применять МСФО 36.
Тут необходимо применение принципа осмотрительности, т. е. организация не должна завышать реальную стоимость активов.
При составлении баланса на каждую отчетную дату предприятие должно выявить и оценить любые признаки, указывающие на возможное обесценение активов.
Как определено в МСФО 16 амортизируемая сумма актива (база амортизации или стоимость, подлежащая списанию) определяется путем вычитания ликвидационной стоимости актива.
Ценность использования – это дисконтированная стоимость будущих потоков денежных средств, получение которых ожидается от актива или генерирующей единицы. Для расчета этого показателя сначала производят прогнозную оценку будущих притоков и оттоков денежных средств от использования актива и от его ликвидации, а в дальнейшем применяют ставку дисконта к будущим потокам денежных средств. Оценки будущих потоков денежных средств и ставка дисконта отражают последовательные допущения относительно повышения цен, вызванного общей инфляцией. Таким образом, если ставка дисконта включает в себя эффект повышения цен, вызванного общей инфляцией, то будущие потоки денежных средств оцениваются в номинальном выражении. Если ставка дисконта не включает эффект повышения цен, вызванного общей инфляцией, то будущие потоки денежных средств оцениваются в реальном выражении.
Пример.
Организация имеет в наличии оборудование, которое используется для выпуска морально устаревшей продукции. Организация намеревается прекратить производство на данном оборудовании. Балансовая стоимость оборудования составляет 144 000 дол. Не предполагая дальнейшего применения данного оборудования, организация принимает решение его продать. Предполагаемая чистая цена продажи оборудования за вычетом ориентировочных расходов, связанных с его выбытием и продажей, составляет 104 000 дол.
Указанная сумма и есть возмещаемая сумма актива. По этой причине в бухгалтерском учете некоторые виды активов отражены по завышенной стоимости, т. е. когда невозможно возместить стоимость оборудования ни путем продажи, ни путем ведения непосредственной производственной деятельности. В данном случае актив подлежит обесценению.
По общему правилу, когда сумма возмещения ниже балансовой стоимости актива – в бухгалтерском учете производится признание убытка от обесценения.
Пример (продолжение).
Организация проводит тестирование оборудования на предмет обесценения. Первоначальная стоимость оборудования составляет 180 000 дол. Сумма накопленной амортизации – 36000 дол. Чистая цена продажи оборудования за вычетом ориентировочных расходов, связанных с его выбытием и продажей, определена на основе рыночных цен и равна 104 000 дол. Ценность от использования оборудования составляет 108 023 дол. Расчет убытка от обесценения: 35 977 дол. (144 000–108 023).
Убыток, полученный в результате обесценения, должен быть отражен в отчете о прибылях и убытках.
После признания убытка от обесценения амортизационные отчисления по данному активу должны корректироваться в будущих периодах для распределения измененной балансовой стоимости актива, за вычетом его ликвидационной стоимости (если имеется), на систематической основе на протяжении оставшегося срока его полезной службы.
Пример.
Первоначальная стоимость оборудования сроком полезного использования, равным пять лет, составляла 180 000 дол. Через год полезного использования оборудования было проведено тестирование на обесценение. Сумма накопленной амортизации на день проведения тестирования составила 36 000 дол, балансовая стоимость – 144 000 дол. Убыток от обесценения был признан равным 35 977 дол. Таким образом, балансовая стоимость оборудования уменьшится на 35 977 дол. и составит 108 023 дол, которая распределяется на оставшийся срок полезного использования оборудования – четыре года. Ежегодная сумма амортизационных отчислений после признания убытка от обесценения составит 27 006 дол.
2.2.3. Нематериальные активы
Нематериальный актив – идентифицируемый неденежный актив (актив – это ресурс, контролируемый предприятием в результате прошлых событий, от которого ожидается получение экономических выгод в будущем), не имеющий физической формы, который необходим фирме для использования в процессе производства или предоставления товаров или услуг, для сдачи в аренду или для административных целей и т. д..
Для учета нематериальных активов в международных стандартах финансовой отчетности имеется МСФО 38 «Нематериальные активы», а в нашей стране для этих целей используется ПБУ 14/2000 «Учет нематериальных активов», утвержденное приказом Минфина России от 16 октября 2000 г. № 91н.
На примере анализа упомянутых нормативных актов можно проследить насколько учет нематериальных активов в российских организациях отличается от аналогичного, осуществляемого в соответствии с требованиями международных стандартов.
Для того чтобы нематериальные активы признавались в учете и отчетности, они должны удовлетворять не только определению нематериального актива, но и критерию признания, включающему два условия, которые должны выполняться одновременно:
• наличие вероятности притока будущих экономических выгод, связанных с активом;
• возможность достоверной оценки.
Оценка предприятием возможных будущих экономических выгод происходит на основе разумных и обоснованных предположений о том, что данный объект будет использоваться в целях получения прибыли предприятием в течение всего срока его эксплуатации.
Отнесение объектов к нематериальным активам, согласно ПБУ 14/2000, происходит при наличии следующих условий:
• отсутствие материально-вещественной (физической) структуры;
• возможность идентификации (выделения, отделения) организацией от другого имущества;
• использование продукции производстве, при выполнении работ или оказании услуг либо для управленческих нужд организации;
• использование в течение длительного периода, т. е. срока полезного использования продолжительностью свыше 12 месяцев или обычного операционного цикла в случае, когда он превышает 12 месяцев;
• отсутствие предположений о последующей перепродаже данного имущества;
• способность приносить организации экономические выгоды (доход) в будущем;
• наличие надлежаще оформленных документов, которые подтверждают наличие самого актива, а также исключительного права организации на результаты интеллектуальной деятельности (патенты, свидетельства, другие охранные документы и т. д.).
Сопоставив перечисленные условия отнесения объекта к нематериальным активам в МСФО (IAS) 38 «Нематериальные активы» и ПБУ 14/2000, можно сделать вывод, что большинство из условий, требуемых согласно ПБУ 14/2000, равноценны условиям, заложенным в МСФО 38.
Так, в обоих случаях требуются возможность определения объекта, отсутствие материальной формы, объекта используется в производственных или управленческих целях, а не для перепродажи, а также способность приносить экономические выгоды.
Однако в международном стандарте отсутствует временной критерий, характерный для ПБУ 14/2000, согласно которому к нематериальным активам должны относиться объекты с длительным сроком использования, т. е. свыше 12 месяцев. Отсутствие в определении нематериальных активов критерия времени вызвано более гибким подходом МСФО 38 к сроку использования нематериальных активов, чем в ПБУ 14/2000. При определении срока полезного использования нематериальных активов согласно международным стандартам учитываются различные факторы, в частности, временное ограничение прав на актив и возможность установления короткого срока использования в отношении тех активов, которые подвержены технологическому устареванию. Срок использования некоторых объектов может быть длительным, а может быть и коротким. Получается, что ПБУ 14/2000 относит нематериальные активы в группу внеоборотных активов с длительным сроком использования, то МСФО 38 не делает этого настолько однозначно. Данное различие в правилах признания объектов нематериальными активами может привести к тому, что согласно одним требованиям актив будет признаваться нематериальным, а согласно другим – наоборот.
Вместе с тем, от требований МСФО 38 в определении нематериальных активов отличается требование ПБУ 14/2000, касающееся того что право на результаты интеллектуальной деятельности должно быть документально оформлено. Данное требование в чем-то схоже с условием о контроле нематериальных активов организацией, изложенное в МСФО 38. Под контролем в данном случае имеется в виду способность компании контролировать экономические выгоды, что является следствием различных юридических прав.
И все же в МСФО 38 нет аналогичного ПБУ 14/2000 требования к документальному оформлению юридических прав, более того, там указано, что это не является необходимым требованием, т. к. компания может быть способна контролировать будущие экономические выгоды как-то иначе.
Также имеются в МСФО 38 и отсутствуют в ПБУ 14/2000 критерии признания нематериальных активов, т. е. условий, согласно которым конкретный объект подлежит отражению в отчетности. Согласно МСФО 38 таких условий два:
большая вероятность поступления экономических выгод, связанных с данным активом,
возможность надежной оценки актива.
Сопоставление трактовок объектов в МСФО 38 и ПБУ 14/2000 приведено в таблице.
Как видно из изложенного в таблице, единый подход к толкованию объектов в качестве нематериальных активов согласно международным и российским стандартам характерен только для объектов исключительных авторских или патентных прав. Во всех иных случаях налицо полное расхождение в таком толковании.
Так, ПБУ 14/2000 относит к нематериальным активам организационные расходы, а с соответствии с МСФО 38 организационные расходы не признаются нематериальными активами, т. к не соответствуют условию, связанному с вероятностью получения от них экономических выгод. И хотя организационные расходы производятся предприятием с целью получения определенных выгод в будущем, на данный момент такое предположение выглядит необоснованным.
Так же как указано в ПБУ 14/2000, исключительное право на товарный знак – нематериальный актив, однако согласно международным стандартам, это не так. Это вызвано тем, что затраты на создание товарных знаков невозможно отделить от затрат на развитие предприятия в целом, а значит не выполняется условие об идентификации нематериального актива, изложенное в МСФО 38.
ПБУ 14/2000 относит к нематериальным активам и деловую репутацию. В свою очередь, МСФО 38 различает деловую репутацию, созданную непосредственно самим предприятием и деловую репутацию, возникающую в случае слияния компаний. Таким образом, внутренняя репутация фирмы не будет признаваться нематериальным активом и не будет подлежать соответствующему учету и отражению, т. к. ее невозможно определить и точно идентифицировать. Другая ситуация с деловой репутацией, возникающей при объединении компании: организация присоединяет все активы и обязательства приобретаемой компании, выплачивая за нее определенную плату. Именно разница, возникшая между уплаченной суммой и стоимостью приобретенных активов и обязательств, составляет деловую репутацию. Несмотря на то, что МСФО 38 однозначно требует отражения положительной деловой репутации в качестве амортизируемого актива, остается открытым вопрос о квалификации МСФО 38 данного объекта как нематериального актива. К примеру, параграф 10 МСФО 38 требует отличия нематериального актива от деловой репутации, а параграф 2 МСФО 38 говорит о деловой репутации как о типе нематериального актива для учета которых необходимо пользоваться не МСФО 38, а МСФО 22 «Объединение компаний». В балансе, который составлен в соответствии с МСФО 38, деловая репутация показывается отдельной строкой в разделе внеоборотных активов.
В отличие от МСФО 38, ПБУ 14/2000 не разграничивает внутренне созданную и приобретенную деловую репутацию.
Бухгалтерский учет лицензий на определенные виды деятельности по-разному определен в РСБУ и МСФО. Так, в соответствии с МСФО 38 лицензии однозначно относятся к нематериальным активам. В российском же бухгалтерском учете на этот счет не имеется определенной позиции, что вызывает различные затруднения.
Лицензии на определенные виды деятельности относятся к нематериальным активам в соответствии с положениями МСФО 38. Однако, в российском ПБУ отношение же к данному объекту не определено, что вызывает разночтения и ряд сложностей. Однозначность в российском учете имеется только по отношению к краткосрочным лицензиям сроком до 12 месяцев, в соответствии в чем, данные объекты нематериальными активами не являются, так как для них не выполняется условие о времени использования объекта. Для долгосрочных лицензий данный критерий удовлетворяется, но при этом возникает вопрос с другим критерием признания объекта нематериальным активом: оформлением исключительного права на результаты интеллектуальной деятельности.
Рассмотрим еще один объект – затраты по научно-исследовательским и опытно-конструкторским работам. Отношение МСФО 38 к данным затратам основано на критерии признания нематериальными активами таких объектов, от которых можно получить экономические выгоды с большой вероятностью. А расходы на научно-исследовательские работы не создают объектов, которые можно продать или использовать, как того требует МСФО 38. Они приводят к теоретическим выводам, новым знаниям и т. д. Эти расходы не создают нематериальных активов по МСФО 38, а значит, не должны признаваться расходом того периода, в котором произведены. Вместе с тем, расходы на опытно-конструкторские работы, результатом которых является реальный объект, могут капитализироваться и включаться в стоимость созданного нематериального актива.
МСФО 38 определены критерии, которым должны соответствовать результаты опытно-конструкторских работ, чтобы быть отнесенными к нематериальным активам:
• техническая возможность завершения разработок;
• намерение и способность предприятия использовать или реализовать результаты разработок;
• наличие соответствующего рынка для результатов разработок;
• наличие или доступность технических, финансовых и других ресурсов для продажи или использования результатов разработок;
• затраты, включаемые в нематериальный актив в стадии его разработки, должны быть надежно оценены.
При несоответствии перечисленным условиям затраты на опытно-конструкторские работы подлежат списанию на текущие расходы.
Из-за того, что ПБУ 14/2000 не указывает критериев признания нематериальных активов, трактовка затрат по научно-исследовательским и опытно-конструкторским работам совершенно меняется. В российском учете эти затраты возможно капитализировать как по опытно-конструкторским, так и по научно-исследовательским работам, при наличии положительного результата. Из-за того, что наличие положительного результата не указывает прямо на возможность использования или продажи результатов исследований и разработок, необходимо признать существенное отличие квалификации данных объектов в российском учете от требований МСФО.
Так, различия анализируемых нами систем бухгалтерского учета прослеживаются уже со стадии отнесения объектов к нематериальным активам.
Рассмотрим некоторые вопросы, связанные с учетом нематериальных активов.
Оценка нематериальных активов.
Как установлено ПБУ 14/2000 нематериальные активы оцениваются по первоначальной стоимости, а в соответствии с МСФО 38 – по себестоимости. При этом, несмотря на разницу используемых формулировок, прослеживается общий подход к первоначальной оценке нематериальных активов – перечень затрат, включаемых и не включаемых в первоначальную стоимость объекта в РСБУ и МСФО практически совпадает. Вместе с тем конкретные объекты нематериальные активы могут быть оценены по-разному в отчетности, составленной по российским и международным стандартам. Так, по-разному будут оценены нематериальные активы, связанные с затратами на разработки, из-за разного определения стадии, начиная с которой эти затраты будут капитализироваться.
В качестве еще одного примера можно рассмотреть оценку деловой репутации. ПБУ 14/2000 признает деловую репутацию разницей между покупной ценой организации и стоимостью по балансу всех ее активов и обязательств. Международные стандарты под справедливой стоимостью признают сумму, на которую можно обменять актив при совершении сделки между хорошо осведомленными, желающими совершить данную операцию сторонами. Также следует заметить, что справедливая стоимость объектов может значительно отличаться от их балансовой стоимости. Из-за этого разница между справедливой и балансовой стоимостью активов и обязательств приобретаемой организации приводит к различиям в российском и международном стандартах в оценке величины деловой репутации.
Кроме того, МСФО и РСБУ по-разному подходят к последующей оценке нематериальных активов. Так, как определено ПБУ 14/2000 последующей оценкой нематериальных активов останется их первоначальная стоимость, тогда как МСФО 38 допускает их переоценку.
К последующей оценке нематериальных активов в МСФО 38 предусмотрено два подхода:
• основной подход, который не предполагает переоценки нематериальных активов;
• дополнительный подход, допускающий переоценку нематериальных активов.
В российском ПБУ 14/2000 нет аналогичного положения, но и противоречия международным стандартам также нет. Российский подход к оценке нематериальных активов соответствует основному подходу, изложенному в МСФО 38. Однако последующая оценка нематериальных активов по российским правилам может значительно отличаться от требований МСФО 38, которые предусматривают проведение обязательной уценки нематериальных активов в случае их обесценения. Это общее требование, оно распространяется в отношении любого актива и будет применяться независимо от того, какой подход к последующей оценке объекта использует предприятие. Указанное требование сформулировано в МСФО 36 «Обесценение активов»: объекты, стоимость которых уменьшилась, должны в обязательном порядке уцениваться до возмещаемой стоимости, которая равна большему из двух значений: чистой продажной цены актива и ценности его использования.
Следует иметь в виду, что ПБУ 14/2000 аналогичного требования не содержит, а значит, оценка нематериальных активов в отчетности российских организаций может быть выше по сравнению с отчетностью, составленной по МСФО.
Срок полезного использования нематериальных активов.
В отличие от российского правил бухгалтерского учета МСФО 38 установлен более гибкий подход к сроку полезного использования нематериальных активов. Здесь не требуется использовать их в течение срока более 12 месяцев. При определении срока полезного использования нематериального актива учитывают следующее:
• планируемое применение актива компанией;
• обычный жизненный цикл для такого рода активов;
• какому виду устаревания подвержен актив – техническому, технологическому и т. д.;
• стабильность отрасли, в которой используется актив;
• различные ограничения на использование актива.
Для большинства видов нематериальных активов срок полезного использования не превышает 20 лет, однако допускается и гораздо больший срок, если организацией использование данного нематериального актива в течение такого срока обосновывается.
Вместе с тем, МСФО 38 предусмотрен и короткий срок использования нематериальных активов. Он может быть снижен с учетом устаревания таких объектов как новые технологии, программное обеспечение и т. д. Следует заметить, что МСФО 38 требует регулярного пересмотра срока полезного использования нематериальных активов, по крайней мере, на конец каждого финансового года, в российские ПБУ аналогичного требования не содержат.
Амортизация нематериальных активов.
Установленные в ПБУ 14/2000 методы начисления амортизации нематериальных активов соответствуют МСФО 38. Однако в отличие от российского законодательства по МСФО 38 метод амортизации должен пересматриваться, на конец каждого финансового года. И если произошло значительное изменение в графике поступления экономических выгод от актива, метод начисления амортизации должен быть изменен и скорректирована уже начисленная амортизация. Отличается от российского законодательства и подход МСФО 38 к определению амортизируемой стоимости нематериальных активов. По МСФО 38 амортизируемая сумма равна первоначальной (восстановительной) стоимости объекта минус ликвидационная стоимость. Ликвидационная стоимость представляет собой чистую сумму, которую компания ожидает получить за актив в конце срока его полезной службы. При этом ликвидационная стоимость нематериальных активов отличается от нуля только в том случае, если компания предполагает продать данный актив в конце срока полезного использования. В отечественном ПБУ 14/2000 не вводится понятия ликвидационной стоимости нематериального актива и амортизируемая стоимость всегда равна первоначальной стоимости объекта.[9]
Ликвидационная стоимость для нематериального актива, как правило, равна нулю. Следует, однако, учитывать, что здесь возможны исключения, как в случаях, когда имеются обязательства третьих сторон по приобретению соответствующего актива по окончании срока его полезного использования. Изменение срока и метода начисления амортизации будет считаться изменением учетных оценок.
Раскрытие информации в бухгалтерской отчетности.
В российском ПБУ 14/2000 перечень сведений о нематериальных активах, подлежащий раскрытию в отчетности, ограничен по сравнению с МСФО 38. При этом информация, требуемая в соответствии с ПБУ 14/2000, содержится и в перечне МСФО 38, помимо чего, по МСФО 38 подлежит отражению еще ряд показателей – убытков от обесценения, способов переоценки, информации о выбытии нематериальных активов, ликвидационной стоимости и др.
Российский стандарт имеет аналог международного стандарта учета нематериальных активов, но данный стандарт практически по всем показателям имеет отличия от своего международного аналога. Хотя, конечно, российский стандарт и не должен копировать полностью международный, но взаимодействие отечественных организаций с иностранными партнерами требует понимания отчетности наших компаний зарубежным пользователем. Из-за этого нематериальные активы признают одним из наиболее сложных объектов учета, а также из-за того, что их неосязаемость, проблемы с идентификацией и оценкой могут привести к неоднозначным трактовкам отчетности. По этой причине уже много лет рассматривается возможность сближения ПБУ 14/2000 и МСФО 38 в целях единого порядка признания и учета этой группы активов.
2.2.4. Финансовые инструменты
В отношении финансовой отчетности за год применяются принятые Советом по международным стандартам финансовой отчетности (Совет) редакции МСФО (IAS) 32 «Финансовые инструменты – раскрытие и представление информации» и МСФО (IAS) 39 «Финансовые инструменты – признание и оценка».
Указанные стандарты обеспечивают полное руководство в расчетах финансовых инструментов, представляющих собой большую часть активов и обязательств практически любого предприятия, а особенно финансовых учреждений.
Сфера действия МСФО 39 – безотзывные кредитные и финансовые гарантии. Кредитные гарантии, которые не могут быть исполнены путем чистого возмещения платежных средств или передачи финансовых инструментов или не подпадают под категорию «Финансовые инструменты по справедливой стоимости через прибыль или убытки», изымаются из сферы действия МСФО 39.
МСФО 32 содержит определения таких основных понятий, как:
• финансовый инструмент – любой вид контракта, результатом которого является появление определенной статьи в активах одной стороны контракта и статьи в пассивах другой стороны контракта; это могут быть денежные средства, финансовые вложения и различные виды задолженности. Совет по стандартам финансового учета (см. IASB) считает, что наибольшее внимание в настоящее время уделяется таким видам финансовых инструментов как финансовые задолженности (financial liabilities) – закладные, облигации и иные формы финансирования путем получения займов, а также финансовому капиталу (financial equities), под которым понимаются акции и другие документы, являющиеся свидетельством собственности;
• финансовый актив;
• финансовое обязательство – по этому документу заемщик обязуется возвратить кредит в обусловленный срок, а кредитор получает право взыскать его с заемщика по истечении этого срока. Формы финансовых обязательств: векселя, облигации займов, договоры, кредитные соглашения и т. п.;
• долевой инструмент;
• справедливая стоимость – сумма денежных средств, достаточная для приобретения актива или исполнения обязательства при совершении сделки между хорошо осведомленными, действительно желающими совершить такую сделку, независимыми друг от друга сторонами.
Остальные понятия раскрыты в МСФО 39. Новая редакция положений о разграничении долевых инструментов и финансовых обязательств дополнилась определениями финансового актива и финансового обязательства.
Важным фактором для классификации инструмента является не юридическая форма, а его экономическое содержание. Вследствие этого наличие права на расторжение или обязательств обратного выкупа требует классификации инструмента как заемного капитала, а это может привести к различному балансовому учету активов.
Организация, производящая эмиссию финансовых инструментов, имеющих сложную структуру за счет включения как собственного, так и привлеченного капитала, таких как конвертируемые облигации, в момент эмиссии раскладывает их на отдельные составляющие (Split Accounting). В настоящее время значение составляющей собственного капитала должно выводится как остаточная величина. Это производится подсчетом разницы между справедливой стоимостью совокупного инструмента и справедливой стоимости компонента, состоящего из заемных средств. Таким образом, изначальная оценка финансовых обязательств согласно МСФО 39 производится по аналогии с порядком определения собственного капитала в МСФО 32. Кроме того, данным стандартом определено, что из конверсии по истечении срока погашения не должны проистекать ни прибыль, ни убыток, в то время как изменение условий конверсии влияет на результат.
Финансовый актив или финансовое обязательство подлежит признанию только в случае, когда предприятие выступает в качестве стороны по договору в отношении такого инструмента. Определения финансового актива и финансового обязательства настолько широко развернуты, что довольно широкий круг активов и обязательств подпадает под критерии, установленные МСФО 39.
Так, к финансовым активам можно отнести дебиторскую задолженность покупателей, денежные средства, акции и различные инвестиции. В качестве финансовых обязательств можно назвать, к примеру, кредиторскую задолженность поставщиков, кредиты банков и иную кредиторскую задолженность. К производным финансовым инструментам относятся и финансовые активы, и финансовые обязательства.
Финансовые активы и обязательства изначально подлежат оценке по справедливой стоимости, обычно по справедливой стоимости уплаченного, когда речь идет об активе или полученного, как в случае с обязательством, возмещения. Справедливая стоимость определяется по цене сделки либо на основе рыночных цен. Расходы по сделке также подлежат включению в первоначальную оценку финансовых активов и обязательств.
В целях бухгалтерского учета финансовые активы классифицируются на:
1) финансовые активы, отражаемые по справедливой стоимости посредством прибыли или убытка, с отдельным учетом тех активов, которые признаны таковыми изначально, и тех, которые классифицированы как предназначенные для торговли в соответствии с МСФО 39;
2) финансовые обязательства, отражаемые по справедливой стоимости посредством прибыли или убытка, с отдельным учетом тех активов, которые признаны таковыми изначально, и тех, которые классифицированы как предназначенные для торговли в соответствии с МСФО 39;
3) инвестиции, удерживаемые до погашения;
4) ссуды и дебиторская задолженность;
5) финансовые активы, предназначенные для продажи;
6) финансовые обязательства, оцениваемые по амортизированной стоимости.
Финансовый актив считается предназначенным для торговли, если он приобретен или принят на учет с целью извлечения прибыли.
Когда организация отражает ссуду или дебиторскую задолженность как оцениваемую по справедливой стоимости через прибыль или убыток, то подлежит раскрытию следующая информация:
1) максимальная подверженность кредитному риску по состоянию на отчетную дату такой ссуды или дебиторской задолженности, равно как и группы ссуд или дебиторской задолженности;
2) величина, на которую любые соответствующие кредитные производные инструменты или аналогичные им инструменты снижают максимальную подверженность кредитному риску;
3) величина изменения, как в течение периода, так и совокупно за весь отчетный период в справедливой стоимости ссуды или дебиторской задолженности по причине изменений кредитного риска, которые определены в соответствии со следующими процедурами:
• величиной изменения в его справедливой стоимости, не относимой на изменения рыночных условий, вызывающих рыночный риск;
• применением альтернативного метода, который, более достоверно определяет величину изменения справедливой стоимости, относимой на изменения кредитного риска данного актива.
4) величина изменения в справедливой стоимости любых соответствующих кредитных производных инструментов, которое имело место в течение периода, и совокупную величину такого изменения с момента классификации ссуды или дебиторской задолженности.
Когда организация отражает в учете финансовое обязательство как оцениваемое по справедливой стоимости через прибыль или убыток, то в соответствии с МСФО 39 раскрытию подлежит следующая информация:
1) величина изменения за весь отчетный период справедливой стоимости финансового обязательства по причине изменений кредитного риска этого обязательства, которые определены как величина изменения в его справедливой стоимости, не относимого на изменения рыночных условий, вызывающих рыночный риск;
2) применение альтернативного метода, который, более достоверно определяет величину изменения в справедливой стоимости, относимого на изменения кредитного риска данного обязательства;
3) разность между балансовой стоимостью финансового обязательства и суммой, которую организация должна будет выплатить по договору держателю обязательства на дату погашения.
Если финансовый актив составляет часть портфеля, структура которого позволяет сделать вывод о желании получить прибыль в самый короткий срок, то этот актив подлежит классификации как предназначенный для торговли. Положения МСФО 39 «Финансовые инструменты – признание и оценка» дают возможность предприятию относить к этой категории любой финансовый актив при первоначальном признании. Классификация финансового актива, учитываемого по справедливой стоимости, будет окончательной, и в дальнейшем его категорию уже нельзя будет сменить.
Ссуды и дебиторская задолженность предоставляются путем передачи денежных средств, товаров или услуг непосредственно должнику без намерения перепродажи задолженности, например, в ходе обычной деятельности. Данные активы, будучи полученными компанией при объединении бизнеса, являются «предоставленными», если они были аналогично классифицированы в приобретенной компании. Ссуды, выданные в рамках участия в кредите, предоставленном другим кредитором, также считаются «предоставленными. При этом долговой инструмент не может считаться частью предоставленных ссуд, если он имеет котировку на активном рынке.
Инвестиции, которые удерживаются до срока их погашения, называются финансовыми активами с фиксированными или определимыми платежами и сроками погашения, которые компания при этом намерена и способна удерживать до погашения. К примеру, облигация со сроком погашения через 5 лет имеет фиксированные или определяемые платежи, даже когда проценты по ней выплачиваются с учетом плавающей ставки. В указанную категорию не входят предоставленные ссуды. Намерение, как и способность, удерживать инвестиции до срока их погашения оцениваются при приобретении активов, а затем на каждую отчетную дату.
Намерение предприятия не продавать активы до окончания срока их погашения, выступает более строгим критерием, чем отсутствие необходимости их реализации в настоящий момент. Это объясняется тем, что предприятие, продающее активы, срок погашения которых еще не истек, вызывает подобными действиями различные сомнения в свой адрес.
Подобное порой приводит к применению особых правил учета для портфеля инвестиций, удерживаемых до погашения. На основании этих правил предприятие лишается права использовать классификацию «удерживаемые до погашения» для любых финансовых активов в текущем году и в последующие 2 года, когда финансовые активы будут определяться как имеющиеся в наличии для продажи и отражаться по справедливой стоимости. Такая ситуация создаст для компании ряд сложностей, поэтому прежде чем причислить финансовые активы к данной категории следует тщательно взвесить все за и против.
Все оставшиеся финансовые активы, не предусмотренные другими категориями, должны учитываться как «имеющиеся в наличии для продажи». Указанная категория должна включать все ценные долевые бумаги, помимо отнесенных к категории «предназначенные для торговли». Положения МСФО 39 допускают отнесение к этой категории любых активов при первоначальном признании.
Финансовые обязательства можно подразделить на торговые финансовые обязательства и прочие финансовые обязательства.
К торговым финансовым обязательствам относятся:
• производные обязательства, не используемые в качестве инструментов хеджирования;
• обязательства продавца по поставке ценных бумаг или других финансовых активов, заимствованных продавцом при «коротких» позициях;
• обязательства, которые были приняты с намерением выкупа в ближайшем будущем;
• обязательства, составляющие часть портфеля идентифицируемых инструментов, которые управляются вместе и в отношении которых существует подтверждение, что предприятие уже извлекало прибыль из торговли этими обязательствами в недавнем времени.
Аналогично МСФО 39 позволяют относить к этой категории любые финансовые обязательства при первоначальном признании. Следует иметь в виду, что такое отнесение будет окончательным и не будет подлежать пересмотру.
Торговые обязательства подлежат отражению по величине справедливой стоимости, изменения которой относятся на счет прибылей и убытков, все прочие обязательства должны отражаться по амортизационной стоимости.
При прекращении признания финансовое обязательство подлежит списанию с баланса тогда и только тогда, когда оно погашено, т. е. когда обязательство исполнено надлежащим образом, аннулировано или срок его действия истек.
Положения МСФО 39 регулярно совершенствуются исходя из требований современных условий рынков капитала, что имеет большое значение для большинства предприятий, а, прежде всего, для кредитных организаций.
2.2.5. Инвестиционная собственность
Инвестиционная собственность – это приобретение средств производства (например, машин и оборудования) для предприятия, для производства товаров для потребления в будущем. Это приобретение называется капитальными вложениями, вложениями в средства производства (capital investment). Тут существует прямая зависимость: чем выше уровень капитальных вложений в хозяйство, тем быстрее оно развивается.
Кроме того, инвестиции подразумевают приобретение активов, к примеру, ценных бумаг, произведений искусства, депозитов в банках или строительных обществах и т. п., для получения финансовой отдачи в виде прибыли. Этот вид финансовых инвестиций (financial investment) представляет средство сбережения. Уровень финансовых инвестиций в хозяйство зависит от многих факторов. Таких, например, как процентная ставка, степень возможной прибыльности инвестиций, общая стабильность делового климата.
Частные инвестиции, как правило, сосредоточены на получении прибыли; государственные могут осуществляться также и с целью регулирования экономики. Государственные инвестиции финансируются за счет налогов, прибылей государственных предприятий, путем выпуска внутренних и внешних займов. Источником финансирования частных вложений служат средства компаний (нераспределенная прибыль), привлеченные извне средства, полученные от продажи акций, облигаций, других ценных бумаг.
Различают реальные инвестиции (которые вложены в определенную отрасль экономики и результатом которых является приращение реального капитала (здания, оборудование, товарно-материальные запасы и т. п.); и финансовые – то есть вложения капитала в акции, облигации и иные ценные бумаги. При этом никакого прироста реального капитала не происходит. Суть в другом – в покупке титула собственности (то же происходит при покупке земли, любой другой недвижимости). Во всех сделках подобного рода налицо трансфертные операции.
Основной составляющей инвестиций является такой показатель как капитальные вложения. Капитальные вложения в свою очередь состоят из затрат на:
• новое строительство;
• реконструкцию;
• расширение и техническое перевооружение промышленных, сельскохозяйственных, транспортных, торговых и других предприятий;
• жилищное и культурно-бытовое строительство.
Основание нового производственного предприятия, мастерской, офиса и т. д., как правило, начинается с инвестиций с нуля, и предпринимаются начинающим (новым) бизнесом, а также существующими компаниями как средство расширения их деятельности. Организация нового производства предпочтительнее, чем наследование существующих заводов через поглощения и слияния, потому что это дает компании большую гибкость в выборе надлежащего места. Это позволяет построить завод, наиболее подходящий для производства именно этой продукции, и разместить в нем наиболее современное оборудование для использования в новом процессе производства новой технологии и методов организации труда. Это помогает избежать многих проблем, связанных с рационализацией и реорганизацией существующих заводов и уничтожением ограничивающей труд практики.
Целями осуществления инвестиционной деятельности может выступать как непосредственное получение прибыли, так и сам объект капитального строительства. В связи с чем зачастую целесообразнее использовать термин инвестиционно-строительная деятельность.
После строительства объекта и исполнения инвестиционного проекта в учете заказчика может быть получен определенный финансовый результат, который представляет из себя разницу между суммой вложенных инвестиционных средств и капитальными затратами на строительство. В этих случаях в договоре на инвестирование средств должен быть предусмотрен порядок перераспределения таких денежных средств. К примеру, сумма экономии может быть возвращена инвестору либо остаться в распоряжении заказчика. В последнем случае сумма экономии подлежит налогообложения в общем порядке.
То, каким образом в строительство будут привлечены и использованы инвестиционные средства, зависит, прежде всего, от того, как организован в компании инвестиционно-строительный процесс. Как указано в ст. 9 Закона № 39-ФЗ от 25 февраля 1999 года «Об инвестиционной деятельности в РФ, осуществляемой в форме капитальных вложений» финансирование капитальных вложений осуществляется инвесторами за счет собственных и привлеченных средств. Государственные капитальные вложения, средства бюджетов субъектов Российской Федерации и органов местного самоуправления также могут быть привлечены в качестве инвестиций в строительство.
Государственные капитальные вложения выступают источником финансирования в рамках ассигнований, предусматриваемых в государственном бюджете на очередной год.
Собственные средства инвесторов являются свободными денежными средств и могут быть сформированы за счет:
• предпринимательской деятельности;
• величины амортизации основных средств;
• средств уставного капитала;
• средств, перечисляемых учредителем, если его вклад в уставный капитал организации-инвестора составляет более 50 %;
• средств страхового возмещения.
Таким образом, собственные средства инвесторов это по большей части результат от их основной деятельности. Данные источники финансового обеспечения деятельности предприятия либо каких-то проектов вносятся обезличенно в состав средств нераспределенной прибыли. Операции по финансированию капитальных вложений не учитываются в составе отчетности организаций-инвесторов, т. к. это не предусмотрено требованиями, нормативных документов бухгалтерского учета. Эти средства могут быть отражены в аналитическом учете использования средств нераспределенной прибыли. При этом они делятся на средства, использованные и не использованные в качестве финансового обеспечения.
Как уже было указано, собственным источником финансирования капитальных вложений могут стать и амортизационные отчисления, которые будут применяться также без отражения на счетах бухгалтерского учета.
Амортизационные отчисления формируются в целях расширенного воспроизводства, а также для формирования накоплений на обновление основных средств. При этом целесообразно ежегодно прибавлять к ним некоторую долю прибыли, т. к желательно, чтобы сумма инвестиций на восстановление основных средств предприятия была больше общей суммы первоначальных затрат, в ином случае обновить основные средства будет проблематично.
На инвестированные в основные средства деньги прогнозируется получить некий прирост капитала, представляющий собой выраженный в процентах годовой доход. Минимальная величина прироста капитала – это такая норма процента, при которой окупается его первоначальная величина. Возврат основного капитала произойдет только при условии дополнительных к амортизации реинвестициях, определение их величины происходит на основе временной оценки.
Оценка эффективности инвестиционных проектов происходит не только до начала их реализации, но и еще до утверждения их в качестве направления вложения средств. На указанном этапе на выбор ставки дисконта влияют различные факторы, среди которых можно выделить следующие:
• инфляция;
• уровень доходности;
• ставка процента;
• ставка рефинансирования;
• доходность на инвестиции портфеля;
• рентабельность активов (ROA) или собственного капитала (ROE);
• риски.
При анализе всех имеющихся методик оценки эффективности инвестиционных проектов не представляется совсем ясным, как такие различные по экономическому смыслу показатели как инфляция, риски, доходность на инвестиции портфеля, можно рассмотреть в одном показателе r – ставка дисконта. Его смысл кажется неопределенным, а отдельное влияние параметров, составляющих его, в модели не отражено. Однако, даже если такой подход и был бы принят, необходима была бы особая процедура для определения ставки дисконта.
Не имея цели подробно описать все подходы риск-менеджмента, превратившегося в последнее время в отдельную дисциплину, укажем некоторые малоизвестные инструменты, которые могут способствовать более адекватному определению рисков, присущих инвестиционному проекту. Как было сказано ранее, наиболее адекватным определением денежного потока была бы мнемоническая формула:
«Денежный поток = деньги получаемые <= чистой прибыли + деньги вероятные <= чистой прибыли х вероятность их получения».
В целях установления порядка учета инвестиций в недвижимость и порядок их раскрытия действует МСФО 40 «Инвестиции в недвижимость (IAS 40. Investment property)». Указанный документ применяется для признания, учета и раскрытия информации об инвестициях в недвижимость, в т. ч. для учета вложений арендатора в недвижимость, арендованную на условиях финансовой аренды (в соответствии с МСФО 17).
Стандартом были закреплены следующие основные определения:
Инвестиции в недвижимость (investment property) – недвижимость (земля, здание, часть здания), находящаяся в распоряжении владельца (собственника или арендатора по договору финансовой аренды) с целью получения дохода в виде арендных платежей или дохода на прирост капитала, и не предназначенную для производства, управленческих целей или продажи в ходе обычной деятельности.
Денежные потоки от инвестиций в недвижимость, как правило, не связаны с потоками по основной деятельности и это отличает инвестиции в недвижимость от недвижимости, занимаемой владельцем. Недвижимость, назначение которой не определено, рассматривается как инвестиции в недвижимость.
Недвижимость, занимаемая владельцем (owner-occupied property) – находящаяся в распоряжении владельца (собственника или арендатора по договору финансовой аренды), предназначенная для производства, управленческих целей или продажи в ходе обычной деятельности.
Как определено стандартом компания самостоятельно разрабатывает обоснованные критерии признания инвестиций в недвижимость, основываясь на обозначенных определениях.
Так, незавершенное строительство здания, предназначенного для сдачи в аренду, в учете застройщика является объектом основных средств по МСФО 16. При вводе в строй оно признается инвестициями в недвижимость по МСФО 40.
На практике нередко получение с одного объекта, как арендного дохода, так и платы за услуги, тогда форма признания этого актива зависит от основного вида доходов и рисков потерь этого дохода.
Недвижимость, частично занимаемая владельцем, а частично – сдаваемая в аренду, рассматривается как инвестиции в недвижимость только тогда, когда доля здания, занимаемая владельцем несущественна. При равных или сопоставимых долях, приходящихся на владельца и арендаторах, основным назначением здания считается именно обслуживание владельца, поэтому инвестициями в недвижимость не признается.
Признание инвестиций в недвижимость происходит тогда, и только тогда, когда
• существует вероятность поступления выгод от инвестиций, и
• стоимость инвестиций может быть надежно оценена.
Первоначальная оценка производится по фактическим затратам на приобретение, не включая затраты на ввод в эксплуатацию, убытки до выхода на проектные показатели (до полной сдачи объекта в аренду), сверхнормативные затраты. Последующие затраты капитализируются лишь тогда, когда они увеличивают будущие экономические выгоды сверх первоначальных нормативных показателей.
В дальнейшем оценка инвестиций в недвижимость производится одним из двух методов, применяемым ко всем объектам компании (группы):
• по справедливой стоимости;
• по фактическим затратам на приобретение с учетом амортизации и убытков от обесценения.
Справедливая стоимость инвестиций должна оцениваться независимо от выбранного метода; при выборе метода оценки по фактическим затратам – справедливая стоимость должна раскрываться в пояснительной записке. Стандарт не настаивает на обязательном привлечении профессионального оценщика.
Оценка по справедливой стоимости, будучи выбрана, применяется ко всем инвестициям в недвижимость, кроме объектов, для которых в момент приобретения (ввода в эксплуатацию) невозможно оценить справедливую стоимости. Такие объекты учитываются в порядке, установленном МСФО 16, при этом компания обязана применять этот порядок в течение всей жизни актива, даже когда стоимость можно будет надежно определить.
Порядок оценки конкретного актива выбирается при его первом признании и не может быть изменен. Аналогично, если актив изначально учитывался по справедливой стоимости, а в последующем ее определение становится невозможным – компания продолжает применять метод по справедливой стоимости.
Прибыль (убыток) от изменений справедливой стоимости относится непосредственно на чистую прибыль (убыток) того периода, в котором отражены эти изменения. Указанный порядок учета принципиально отличается от альтернативного порядка учета основных средств по переоцененной стоимости: по МСФО 16, такие разницы относятся вначале на балансовый счет переоценки имущества в составе чистого капитала, минуя отчет о прибылях и убытках.
Учет по справедливой стоимости практически неизбежно ведет к налоговым разницам, требующим учета отложенных налоговых активов и обязательств по МСФО 12 «Налог на прибыль».
Справедливая цена обычно приравнивается к рыночной цене на отчетную дату, не учитывая затраты на продажу (выбытие) актива. Рыночная цена, определенная принципом «по наибольшей цене, в разумные сроки», не должна учитывать состояние конкретного владельца, которое могло бы снизить цену сделки (например, из-за срочной потребности в наличных или из-за юридических и налоговых ограничений, наложенных на владельца). Напротив, она рассчитывается для «идеального продавца», который заинтересован в максимальной цене, а не в кратчайших сроках сделки.
При отсутствии активного рынка цена определяется расчетом, например, по аналогичным сделкам, или по дисконтированным денежным потокам. Если при первичном признании актива расчет показывает излишне широкие рамки оценочных значений (например, в силу неопределенности ставок дисконтирования), то следует признать невозможность оценки справедливой стоимости и признать актив основным порядком оценки основных средств по МСФО 16.
Здания, как правило, включают инженерное оборудование (лифты, кондиционеры и т. п.) с различными сроками службы. При учете здания как основного средства рекомендуется учет такого оборудования отдельно от собственно здания. Но если здание признается инвестициями в недвижимость, напротив, предписывается совместный учет конструкции здания и его начинки (оборудования, мебели) как единого актива.
Пример.
Здание построено на земле, арендованной на 50 лет (до конца аренды осталось 45 лет). Аренда не признается финансовой, так как городские власти никак не оговаривают возможность (тем более – гарантии) перехода земли в собственность.
Здание следует учитывать отдельно от земли (здание – как инвестиции в недвижимость, земля – как предоплата за операционную аренду). Однако рыночная оценка дается, как правило, единому комплексу здания и земли. В этом случае справедливая стоимость здания равна справедливой стоимости комплекса за вычетом текущей балансовой стоимости предоплаты за аренду.
Пример.
Это же здание расположено на участке, пользующимся повышенным спекулятивным спросом. Доходы от сноса здания и строительства на его месте высотного новостроя – намного выше ожидаемых доходов от существующей постройки.
Справедливая стоимость в данном случае определяется по максимуму для данного рынка – т. е. с учетом сноса и постройки более доходного здания. Очевидно, что она будет намного дороже восстановительной цены существующей постройки. Хотя спекулятивная составляющая справедливой стоимости порождена землей, а не здания, – она полностью ложится на стоимость здания, так как стоимость предоплаты за операционную аренду (земли) нельзя переоценивать.
Активы группы, используемые совместно, могут создавать синергетический эффект, увеличивая доходы по сравнению с суммой доходов от отдельных активов. Например, доход от сети магазинов выше, чем доход от такого же числа несвязанных магазинов. Однако в соответствии со стандартом однозначно запрещено включение в справедливую стоимость результаты такой синергии (дополнительные выгоды от комплексного использования активов), если они расположены на различных территориях. Они оцениваются порознь без учета сетевых выгод. Активы, расположенные на одной территории (даже если они эксплуатируются независимо друг от друга), можно оценивать в комплексе.
Перевод актива в категорию «инвестиций в недвижимость» и исключение из нее производятся исключительно при изменении назначения объекта, в частности:
• при занятии владельцем актива, ранее учтенного как инвестиция в недвижимость;
• при выезде владельца из ранее занимаемого здания;
• при начале реконструкции в целях продажи (перевод в запасы). Если актив выставляется на продажу без реконструкции, он продолжает учитываться как инвестиции в недвижимость до момента реализации;
• при завершении строительства или реконструкции.
Как правило, для компаний приобретение инвестиции в недвижимость является крупной сделкой, сопровождающейся качественным юридическим и налоговым оформлением. Каждое приобретение рассматривается раздельно. Казалось бы, в ходе преддоговорной экспертизы возможно разрешить все возможные бухгалтерские запросы. Однако далеко не всегда результатов такой экспертизы достаточно с точки зрения аудитора.
Компании, взявшейся за инвестиции в недвижимость, даже если речь идет о единственном объекте, необходим письменный регламент (критерии) признания актива в качестве инвестиций в недвижимость (как первичного признания, так и условий выбытия и перевода в другие категории). В частности, при строительстве (реконструкции) объекта инвестиций в недвижимость необходимо регламентирование сроков и процедуры учета ввода объекта в эксплуатацию, а также порядка отражения затрат, возникающих после ввода.
Независимо от выбора порядка оценки активов, необходим регламент ежегодной оценки справедливой стоимости активов, в частности, оговаривающий периодичность привлечения внешних оценщиков и календарные сроки их работы (результаты оценки должны представляться до начала составления годовой отчетности). Бухгалтеру следует быть готовым к тому, что результаты оценки могут существенно колебаться, а прибыли и убытки от таких колебаний неизбежно становятся предметом политических разногласий в руководстве компании – и, как минимум, задерживают составление отчетов.