Хотя в экспорте подавляющего большинства услуг ведущие места занимают развитые страны, есть важный сектор, в котором безусловным лидером мирового рынка стала новая экономическая держава. Это компьютерные услуги, главным экспортером которых сегодня выступает Индия. Они включают в себя услуги, связанные с установкой компьютеров, консультативные услуги, услуги по программному обеспечению и обработке информации, а также услуги, связанные с предоставлением баз данных.
В 2021 году индийская доля в совокупном экспорте 10 ведущих экспортеров составила 11 %. За Индией со значительным отрывом следовал Китай с 7,2 %. Доля США составила всего 6 %, Германии – 4,5 %, Нидерландов – 3,4 %, Израиля – 3,3 %, Британии – 3,2 %, Сингапура – 2,3 %. На восьмом месте расположилась Бельгия, на девятом – Канада, на 10-м – Польша. Вторую десятку возглавила Япония, за которой следовали Россия с 0,9 % и Филиппины.
Ежегодные темпы роста экспорта компьютерных услуг у Индии, однако, ниже, чем у конкурентов. В 2010–2020 годы они составляли в среднем 5 % против 10 % у ЕС[110], 15 % – у США, 19 % – у Израиля, 21 % – у Китая. Как видим, китайские экспортеры компьютерных услуг дышат лидеру в затылок.
Индия стала и крупнейшим чистым экспортером компьютерных услуг. Существенное положительное сальдо имеют также США, Британия, Нидерланды, Израиль, Бельгия, Польша, Россия и Филиппины. Крупные чистые импортеры – Япония и Бразилия.
Пристального внимания заслуживают данные об экспорте услуг по исследованиям и разработкам и профессиональных и консалтинговых услуг. Это наукоемкие и «знаниеемкие» услуги – для краткости мы будем называть их «умными». По своей роли в экономике они схожи с высокотехнологичными отраслями промышленности.
В экспорте услуг по исследованиям и разработкам США лидируют с большим отрывом. Их объемы достигли 47,2 миллиарда долларов в 2021 году. Это 21,7 % от мирового экспорта.
В том же году экспорт Германии составил 24,6 миллиарда (11,3 %), Британии – 17,7 миллиарда (8,1 %), Франции – 13,5 миллиарда (6,2 %), Израиля – 12,7 миллиарда (5,8 %). Это ведущая шестерка мировых поставщиков «умных» услуг.
Места с седьмого по десятое заняли Япония (7,7 миллиарда), Швейцария (7 миллиардов), Канада (7 миллиардов) и Нидерланды (6,4 миллиарда). Вторую десятку возглавила Индия (5,9 миллиарда, или 2,7 % мирового экспорта). Это единственный крупный экспортер среди НЭД.
Достижения других НЭД пока гораздо скромнее. В число относительно заметных экспортеров входят Бразилия (683 миллиона долларов) и Россия (508 миллионов). Среди развитых стран сопоставимые объемы экспорта у Австралии (883 миллиона) и Норвегии (584 миллиона). Китая на этом рынке пока не видно.
Иная ситуация сложилась на мировом рынке профессиональных услуг и консалтинга. Они включают юридические услуги, услуги по ведению корпоративных счетов (аккаунтинг), консультативные услуги в области менеджмента, услуги по рекламе, исследованиям рынка, проведению опросов. В 2021 году американский объем экспорта этих услуг достиг 132,4 миллиарда долларов, так что доля США в мировом экспорте составила 18,9 %. Второй экспортер – Соединенное Королевство с 78,7 миллиарда и 11,3 %.
На третьем же месте, при очень небольшом отставании от британцев, расположилась Индия. Ее показатели составили 71,5 миллиарда и 10,2 %. Индусы оставили далеко позади Сингапур (55,9 миллиарда), Бельгию (32,8 миллиарда) и Германию (31,1 миллиарда). Японию (10,2 миллиарда) они опережают в семь раз.
Из остальных НЭД более-менее заметные экспортеры – Россия (6,7 миллиардов долларов) и Бразилия (4,9 миллиарда). Российский экспорт в 2021 году был немного меньше швейцарского (8,4 миллиарда) и итальянского (7,4 миллиарда), но больше японского. Китай среди ведущих экспортеров не фигурировал.
На мировых рынках услуг ведущими игроками в большинстве своем остаются развитые экономики – США, крупнейшие страны ЕС, Сингапур, Гонконг и в отдельных секторах – Израиль. Кроме них, сегодня в этой группе прочно обосновались и две КНЭД: Китай и Индия.
Если Китай – крупнейшая промышленная держава первых десятилетий XXI века, то Соединенные Штаты – крупнейшая сервисная держава.
При этом, однако, Китай, Индия и, в меньшей степени, некоторые другие НЭД все настойчивее стучатся в двери, постепенно выходя на ведущие позиции на мировых рынках различных видов услуг.
Уже сейчас по объему экспорта услуг Китай занимает третье место и вот-вот поднимется на второе. А на рынке транспортных услуг он теперь и вовсе лидер.
Индия сегодня – чемпион на рынке компьютерных услуг. А в экспорте консалтинговых и профессиональных услуг она занимает третью строчку.
Позиции остальных КНЭД на мировом рынке услуг пока значительно слабее. Россия находится в числе заметных экспортеров ряда услуг, в том числе «умных». Но от лидеров она отстает весьма значительно: во всем мировом экспорте услуг ее доля составляет лишь около 1 %. А могло бы быть значительно больше.
Очевидно, экспорт услуг заслуживает более пристального внимания со стороны государства и бизнеса как важное направление диверсификации экономики и облагораживания структуры российского экспорта. Шансов на успех здесь может оказаться больше, чем в экспорте промышленных товаров.
Часть VБаланс финансовой мощи и богатства
Страны, которые расширяют свои позиции в мировом производстве товаров и услуг, становятся сильнее и как финансовые державы. Вместе с тем баланс сил в финансовой сфере меняется в пользу НЭД значительно медленнее и в меньших масштабах, чем в производстве и торговле.
Для сопоставления финансовой мощи разных стран мы будем использовать два основных показателя:
1. Совокупные чистые финансовые активы, или разницу между валовыми финансовыми активами и пассивами населения.
2. Валовые зарубежные финансовые активы страны.
Первый из них показывает объем финансовых средств, накопленных всеми жителями государства. Это совокупный размер «финансового богатства» (богатства без учета материальных активов). Чем больше размер таких накоплений, тем выше роль страны как финансовой державы, то есть мирового кредитора и инвестора.
Заметим, что показатель достигнутого страной уровня «финансового богатства» – это не совокупные чистые финансовые активы, а чистые финансовые активы на душу населения. Это важный показатель, динамика которого отражает, по сути, главный результат экономического развития страны на каждый момент времени. Достижения развитых стран и КНЭД на этом поприще мы тоже обязательно сравним, чтобы показать, как выглядит соотношение уровней финансового достатка их «среднего жителя».
Однако, когда мы сравниваем финансовую мощь разных стран главное для нас – это совокупные финансовые активы. При этом следует учитывать два нюанса:
1) Крупные НЭД, несмотря на то что большинство их населения составляют малоимущие граждане, могут выходить по этому показателю на все более высокие места по мере того, как растет абсолютное число их состоятельных граждан – представителей среднего и «богатого» классов. Наиболее яркие примеры – Китай, в меньшей степени – Индия и Бразилия и в еще меньшей – Россия.
2) небольшие богатые страны, несмотря на значительные финансовые активы на душу населения, по масштабам совокупных активов высоких позиций не занимают исключительно потому, что размер их населения для этого слишком мал. Например, Швейцария, безусловно, богаче Китая, но второй имеет больший финансовый вес в мире даже с учетом значимости ведущих швейцарских банков.
Второй ключевой показатель – валовые зарубежные активы. Он позволяет сопоставить позиции стран как мировых кредиторов и инвесторов. Показатель валовых, а не чистых активов выбран неслучайно.
Если показатель чистых активов показывает разницу между валовыми активами и пассивами, валовый позволяет увидеть общую сумму инвестированных в мировую экономику во всех формах – прямые и портфельные инвестиции, кредиты и другие – американских, японских, китайских, германских, индийских, российских и прочих денег. Сопоставив эти суммы, можно получить представление о том, насколько значима как мировой инвестор или кредитор каждая из держав.
Чистые зарубежные активы мы тоже сравним, чтобы определить крупнейших чистых кредиторов (забегая вперед: лидером окажется Япония) и должников (это Америка). Положение мирового должника, то есть страны, зарубежные пассивы которой превышают зарубежные активы, вовсе не обязательно является признаком слабости. С другой стороны, позицию страны как крупного чистого кредитора не всегда можно трактовать как свидетельство ее силы. Впрочем, в обоих случаях есть свои нюансы, о которых мы поговорим немного позже.
Так или иначе, чистые зарубежные финансовые активы – важный фактор, от которого во многом зависит место страны в мировой экономике.
Глава 1Финансовые активы населения
В этой главе мы сравним развитые страны и НЭД, прежде всего «семерку» и «восьмерку», по уровню богатства, или величине чистых финансовых активов на душу населения. Затем мы сравним их доли в общем числе состоятельных людей планеты, составляющих глобальный средний и «богатый» классы. После этого перейдем к решению главной задачи: сравнению совокупных чистых финансовых активов домашних хозяйств.
Чистые финансовые активы домашних хозяйств на душу населения в развитых странах остаются во много раз больше, чем в НЭД. Однако ряд НЭД сокращает разрыв.
Одну из наиболее полных подборок данных об этих активах содержат «Доклады о мировом богатстве»[111]