Следовательно, биткоин как валюта – это не самый важный фактор. Гораздо более важную роль играет криптографически защищенный протокол блокчейна, поскольку с его помощью можно регистрировать и перемещать ценности без участия доверенных третьих сторон, таких как банки. Данная технология может кардинальным образом изменить все, в том числе банковскую сферу.
Блокчейн – это Uber интернета ценностей
Финтех-стартапы предоставляют специализированные финансовые услуги и пытаются заменить такие ключевые функции банков, как кредитование и платежи, новыми возможностями. Бизнес-модели, используемые TransferWise и Lending Club, должны вызывать беспокойство у банков. Но что может служить аналогом Uber в банковской сфере? Этот вопрос постоянно задают в инновационном мире финансов, поскольку Uber – лучший технологический «единорог».
Ключом к ответу на данный вопрос является анализ бизнес-модели Uber, Airbnb, Facebook и других подобных компаний. Все они занимаются тем, что я называю инфомедиацией: находят людей, у которых что-то есть, и посредством программ и серверов связывают их с теми, кому это «нечто» необходимо. Программы и серверы играют роль посредника по предоставлению информации, что в ValueWeb сокращенно обозначается термином «инфомедиатор».
Если исходить из представленной выше схемы бизнес-модели банкинга, то Uber, Airbnb, Facebook, Amazon и другие сфокусированы на том, чтобы стать наиболее эффективными процессинговыми компаниями. Ни у одной из них нет никаких продуктов: у Uber нет такси, у Airbnb нет жилья, a Facebook ничего не публикует. Просто все эти компании умеют налаживать контакты между людьми в режиме реального времени.
Иными словами, они играют роль посредников, устанавливающих связь между контентом (автомобилями, жильем, фотографиями, последними новостями, продуктами, информацией) и контекстом (приложением на моем смартфоне или просматриваемой мной страницей). Таким образом, обновленная схема нового мира инфо-медиации с участием инфомедиаторов, которыми мы восхищаемся, выглядела бы так:
А вот вопрос к финансовым компаниям: кто играет роль инфомедиаторов в ValueWeb? Что представляет собой система процессинга обмена ценностями и какова в ней роль банков и действующих финансовых учреждений?
Это серьезный вопрос, поскольку в прошлом в качестве инструментов процессинга, используемых в финансовой системе, выступали SWIFT, Visa, MasterCard, FedWire, CHIPS, BACS и другие. Эти системы быстро не исчезнут, а может, не исчезнут вообще, но формируется новая рыночная структура. Поначалу казалось, что ею станет PayPal, и эта платежная система действительно устранила слабые места в процессе осуществления платежей в цифровой форме, но все же это не PayPal. Последняя эффективная платежная система, но в ней нет ничего нового. Затем я понял, что интернет ценностей вызывает такой энтузиазм по той простой причине, что блокчейн – новый инструмент процессинга.
В последнее время руководители банков начали более открыто высказываться о технологии блокчейна. В январе 2015 года USAA, NYSE и BBVA сделали в нее инвестиции, в частности 75 миллионов долларов были вложены в Coinbase. Мое внимание привлекли две следующие цитаты:
По своей сути Bitcoin – это децентрализованный протокол, позволяющий обмениваться ценностями между сторонами во всем мире, что может изменить рынок финансовых услуг.
Блокчейн системы Bitcoin – это шанс для Уолл-стрит усовершенствовать некоторые устаревшие операции.
Во многих других банках также начали осознавать потенциал блокчейна:
По сути, деньги – это реестр для отслеживания долгов, a Bitcoin – поистине лучшая версия универсального реестра, которую мы когда-либо видели.
Блокчейн – действительно подрывная разработка, и у банков есть серьезные опасения относительно этой технологии, поскольку, согласно чистой теории блокчейна, многие процессы в традиционном банке устареют.
На самом деле в последнее время энергично прилагаются усилия, направленные на использование блокчейна в ходе обмена финансовыми ценностями, а в 2015 году этот процесс существенно ускорился.
Fidor Bank первым начал экспериментировать с виртуальными валютами и блокчейном. Банк установил партнерские отношения с компанией Kraken (в октябре 2013 года) в целях создания европейской цифровой валюты в сотрудничестве с Bitcoin Deutschland GmbH в Германии. Затем последовало партнерство с Ripple Labs, чтобы использовать протокол компании для предоставления клиентам услуг по переводу денег в различных валютах по более низкой стоимости (май 2014 года). В феврале 2015 года Fidor Bank стал партнером bitcoin.de, Р2Р-платформой торговых операций с биткоином.
LHV Pank реализует новый проект с применением технологии блокчейн (июнь 2014 года) и разработал Cuber Wallet – приложение, основанное на технологии под названием Colored Coins. Кроме того, банк стал партнером Coinbase (сентябрь 2014 года) и CoinFloor (июль 2015 года).
CBW Bank и Cross River Bank объявили о партнерстве с Ripple Labs для создания системы управления рисками и выполнения платежных операций между разными странами по низкой цене (сентябрь 2014 года).
USAA, Nasdaq, BBVA инвестировали в Coinbase (январь 2015 года).
Goldman Sachs выступил в качестве ведущего инвестора в проекте финансирования Bitcoin-стартапа Circle Internet Financial на сумму 50 миллионов долларов (апрель 2015 года).
UBS открыл в Лондоне исследовательскую лабораторию, специализирующуюся на технологии биткоина (апрель 2015 года).
В BNY Mellon в рамках корпоративной программы по признанию достижений сотрудников создана собственная валюта под названием «ВК монеты», которые можно обменять на подарки и прочие формы вознаграждения (апрель 2015 года).
DBS Bank организовал в Сингапуре хакатон по блокчейну в сотрудничестве с StartupBootcamp FinTech и CoinRepublic (май 2015 года).
На бирже Nasdaq реализована инициатива по внедрению технологии блокчейн (май 2015 года).
GBA установил партнерские отношения с Ripple Labs в целях внедрения распределенного реестра на основе блокчейна для урегулирования платежей между дочерними банками (май 2015 года).
ANZ Bank установил партнерство с Ripple для изучения возможных вариантов использования блокчейна (июнь 2015 года).
Westpac в сотрудничестве с Ripple провел эксперимент с участием персонала банка для осуществления дешевых международных платежей.
Barclays Bank объявил о сотрудничестве с целым рядом стартапов, в том числе с компанией Safello, в целях изучения вопроса о вариантах применения технологии блокчейн в секторе финансовых услуг (июнь 2015 года).
Santander заявил о наличии 20–25 вариантов использования блокчейна, которые сэкономили бы 12 миллиардов фунтов стерлингов (19 миллиардов долларов) затрат банков на инфраструктуру благодаря переходу к применению этой технологии (июнь 2015 года).
BNP Paribas провел эксперименты с использованием блокчейна для ускорения транзакций (июль 2015 года).
Societe Generale организовал для своих сотрудников программу обучения, чтобы повысить их знания о биткоине и блокчейне (июль 2015 года).
В Citibank внедрены три отдельные системы, где применяются распределенные технологии на основе блокчейна. В банке разработан также эквивалент биткоина под названием «ситикойн», используемый в пределах банка, для того чтобы лучше понять систему осуществления торговых операций с цифровой валютой (июль 2015 года).
Deutsche Bank обнародовал официальный документ, в котором сказано, «что банки вполне могли бы, к примеру, организовать новую цифровую систему расчетов и клиринга, которая позволила бы им предлагать клиентам транзакции, обладающие такими преимуществами блокчейна, как скорость, эффективность, международный характер и экономия за счет снижения затрат» (июль 2015 года).
Банк Англии заявил о том, что центральные банки ищут способы внедрения «гибридных систем», основанных на технологии распределенного реестра такого типа, который сегодня применяется для регистрации транзакций с биткоинами (июль 2015 года).
Начиная с августа 2015 года американские пользователи Ripple получили возможность вносить деньги на свои счета в Ripple из таких банков, как Wells Fargo, Bank of America, Capital One, Capital One 360, USAA, ND Bank, US Bank, PNC или Chase.
Блокчейн позволяет финансовой системе предоставить инструмент процессинга для обмена ценностями: мне нужно обменять ценности – свяжите меня с подходящими токенами и хранилищами ценностей, чтобы осуществить такой обмен.
Блокчейн – это не инструмент. Это технология. Это Uber интернета ценностей или, скорее, инструмент инфомедиации между теми, у кого есть ценности, и теми, кто в них нуждается.
Цифровая идентификация требует цифровой инфраструктуры
На самом деле основное свойство блокчейна (в сочетании с мобильной аутентификацией, о которой шла речь выше) – способность решить проблему идентификации для осуществления торговых операций во всем мире посредством пиринговых технологий, причем практически бесплатно. Это большая проблема, поскольку в интернете никто не знает, что ты действительно человек, а банкам следует знать, потому что с них могут взыскать солидный штраф за неправильную трактовку прои